क्या मुझे अपना बंधक जल्दी चुकाना चाहिए या इसके बजाय निवेश करना चाहिए?

Ans: म्यूचुअल फंड निवेश के माध्यम से दीर्घकालिक संपत्ति बनाने में गहरी रुचि रखने वाले 23 वर्षीय व्यक्ति के रूप में, अपने वित्तीय निर्णयों को विवेकपूर्ण और दूरदर्शिता के साथ आगे बढ़ाना आवश्यक है, विशेष रूप से मौजूदा गृह ऋण दायित्व को ध्यान में रखते हुए। आइए ऋण चुकौती की जिम्मेदारी के साथ अपनी निवेश आकांक्षाओं को संतुलित करने के लिए इष्टतम दृष्टिकोण का पता लगाएं।

अपने वित्तीय परिदृश्य को समझना
म्यूचुअल फंड में निवेश करने की आपकी इच्छा, विशेष रूप से ICICI प्रूडेंशियल और S&P 500 जैसे साधनों में, दीर्घकालिक धन संचय के लिए इक्विटी बाजारों की क्षमता का दोहन करने के रणनीतिक इरादे को दर्शाती है। हालाँकि, ₹18,000 की मासिक ब्याज प्रतिबद्धता के साथ एक बड़े गृह ऋण की उपस्थिति, आपकी वित्तीय प्राथमिकताओं का सावधानीपूर्वक मूल्यांकन करने की आवश्यकता है।

वित्तीय लक्ष्यों पर ऋण चुकौती के प्रभाव का आकलन करना
गृह ऋण की सेवा करने के लिए एक महत्वपूर्ण वित्तीय प्रतिबद्धता की आवश्यकता होती है, जो संभावित रूप से म्यूचुअल फंड निवेश के लिए उपलब्ध आपकी डिस्पोजेबल आय को प्रभावित करती है। दीर्घ अवधि में इक्विटी निवेश से संभावित रिटर्न के विरुद्ध ऋण चुकौती के लिए धन आवंटित करने की अवसर लागत का मूल्यांकन करना महत्वपूर्ण है।

विकल्पों का मूल्यांकन: म्यूचुअल फंड निवेश बनाम ऋण चुकौती
ऋण चुकौती को प्राथमिकता देना: अपनी अधिशेष आय का पूरा हिस्सा गृह ऋण चुकाने में लगाने से ऋण से छुटकारा पाने में तेज़ी आ सकती है और दीर्घ अवधि में वित्तीय बोझ कम हो सकता है। ब्याज के बहिर्वाह को कम करके, आप बेहतर वित्तीय लचीलेपन और स्थिरता का मार्ग प्रशस्त करते हैं, हालाँकि इसके लिए आपको म्यूचुअल फंड निवेश में देरी करनी पड़ती है।

निवेश और ऋण चुकौती को संतुलित करना: अपनी अधिशेष आय का एक हिस्सा म्यूचुअल फंड निवेश में लगाने और साथ ही गृह ऋण चुकाने के लिए संतुलित दृष्टिकोण अपनाने से आप धन संचय और ऋण में कमी के बीच सामंजस्य स्थापित कर सकते हैं। यह रणनीति आपको अपने ऋण दायित्वों को जिम्मेदारी से पूरा करते हुए बाज़ार के अवसरों का लाभ उठाने में सक्षम बनाती है।

व्यक्तिगत वित्तीय योजना तैयार करना
सबसे उपयुक्त कार्यवाही का निर्धारण करने के लिए, अपने जोखिम सहनशीलता, निवेश क्षितिज और दीर्घकालिक वित्तीय उद्देश्यों का व्यापक रूप से आकलन करना अनिवार्य है। स्वतंत्र रूप से या प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के मार्गदर्शन में विस्तृत वित्तीय नियोजन अभ्यास में शामिल होने से आपकी आकांक्षाओं और बाधाओं के अनुरूप एक अनुकूलित रणनीति तैयार करने में सहायता मिल सकती है।

निष्कर्ष: वित्तीय सशक्तीकरण के लिए एक मार्ग तैयार करना
निष्कर्ष के तौर पर, म्यूचुअल फंड निवेश या गृह ऋण चुकौती को प्राथमिकता देने का निर्णय आपकी वित्तीय परिस्थितियों और उद्देश्यों के सूक्ष्म मूल्यांकन पर निर्भर करता है। चाहे आप ऋण निकासी का विकल्प चुनें या संतुलित दृष्टिकोण अपनाएँ, इसमें शामिल ट्रेड-ऑफ के बारे में जागरूक रहना और दीर्घकालिक वित्तीय सशक्तीकरण प्राप्त करने के लिए दोनों रणनीतियों के सामंजस्यपूर्ण एकीकरण के लिए प्रयास करना आवश्यक है।

सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,

मुख्य वित्तीय योजनाकार,

www.holisticinvestment.in

Ans: हां, आपकी पहली प्राथमिकता होम लोन का जल्द से जल्द भुगतान करना होना चाहिए।

मैं आपको अपने दीर्घकालिक लक्ष्यों (बच्चों की शिक्षा, सेवानिवृत्ति) के लिए पीपीएफ, एनपीएस, म्यूचुअल फंड में व्यवस्थित और अनुशासित तरीके से निवेश करने की सलाह दूंगा।

शेयरों में निवेश हमेशा डर और लालच के पहलू से भरा होगा, अन्य पूर्वाग्रहों के अलावा, इसलिए इसे कुछ सहनीय सीमाओं के भीतर रखें।

सुरक्षा के लिए एक अच्छा जीवन और व्यक्तिगत स्वास्थ्य सेवा कवर सुनिश्चित करें।

चेतावनी के तौर पर शेयरों पर पंजीकृत शोध विश्लेषक से सलाह लें।

*म्यूचुअल फंड में निवेश बाजार जोखिमों के अधीन हैं। कृपया निवेश करने से पहले सभी योजना से संबंधित दस्तावेज़ों को ध्यान से पढ़ें

आप अपडेट के लिए हमें X पर @mars_invest पर फ़ॉलो कर सकते हैं

Ans: यह सब आपके वित्तीय और जोखिम मूल्यांकन पर निर्भर करेगा, मैं आपको सुझाव दूंगा कि कृपया अपने क्षेत्र से किसी सेबी पंजीकृत निवेश सलाहकार से मिलें जो आपको इसे ठीक से योजना बनाने में मदद करेगा। आपके नज़दीक सलाहकार को खोजने का लिंक संदेश के अंत में है।
मेरा सुझाव है कि आपको पहले बंधक का भुगतान करना चाहिए और फिर अपने जोखिम के अनुसार निवेश करना चाहिए।
https://www.sebi.gov.in/sebiweb/other/OtherAction.do?doRecognisedFpi=yes&intmId=13

Ans: – आप 50 साल की उम्र से पहले कर्ज़ मुक्त होना चाहते हैं। यह एक मज़बूत और स्पष्ट दृष्टिकोण है।
– आप पहले से ही कई श्रेणियों में निवेश और संपत्तियाँ रख रहे हैं।
– आपके परिवार के पास अतिरिक्त सुरक्षा के लिए पर्याप्त स्वर्ण भंडार है।
– आपका दृष्टिकोण अनुशासन और दूरदर्शी सोच को दर्शाता है।

» अपनी वर्तमान स्थिति को समझना
– आपके पास म्यूचुअल फंड में 8 लाख रुपये हैं।
– आपके पास ईटीएफ में 5 लाख रुपये हैं।
– आपके पास ब्लू-चिप शेयरों में 6 लाख रुपये हैं।
– आपकी पत्नी के पास 300 ग्राम सोना है, जो एक मज़बूत बैकअप है।
– आपके पास 40 लाख रुपये का होम लोन है।
– अब आप 42 वर्ष के हैं, इसलिए आपके पास अपने लक्ष्य तक पहुँचने के लिए आठ साल हैं।

» कर्ज़ के भावनात्मक पहलू का मूल्यांकन
– कर्ज़ मुक्त होने से मन को शांति मिलती है।
– यह ईएमआई के मासिक दबाव को कम करता है।
– कई लोग अधिकतम रिटर्न की तुलना में भावनात्मक आराम को ज़्यादा महत्व देते हैं।
– लेकिन इसके लिए दीर्घकालिक विकास संपत्तियों को बेचने पर सावधानी से विचार करना चाहिए।

» ऋण ब्याज बनाम निवेश रिटर्न की तुलना
– यदि आपका ऋण ब्याज ज़्यादा है, तो पूर्व भुगतान आकर्षक है।
– यदि आपके निवेश ऋण लागत से ज़्यादा रिटर्न देते हैं, तो उन्हें बनाए रखना फ़ायदेमंद हो सकता है।
– हालाँकि, रिटर्न की गारंटी नहीं होती, खासकर अस्थिर संपत्तियों में।
– अनिश्चित भविष्य के लाभों के विपरीत, ऋण ब्याज एक निश्चित व्यय है।

» आपके म्यूचुअल फंड की भूमिका
– इक्विटी म्यूचुअल फंड मज़बूत दीर्घकालिक रिटर्न दे सकते हैं।
– अभी बेचने से कर देयता बढ़ सकती है।
– इक्विटी म्यूचुअल फंड पेशेवर प्रबंधन और विविधीकरण की भी अनुमति देते हैं।
– इस ऋण निर्णय के लिए, अच्छा प्रदर्शन करने वाले फंड को अछूता रखने पर विचार करें।
– केवल अपनी आवश्यक आपातकालीन और लक्ष्य निधि से ऊपर के हिस्से का ही उपयोग करें।

» आपके ETF से जुड़ी समस्याएँ
– ईटीएफ इंडेक्स फंड की तरह व्यवहार करते हैं और बाजार को हूबहू दर्शाते हैं।
– मंदी के समय, ईटीएफ में भारी गिरावट आती है और वे सक्रिय फंडों की तरह खुद को ढाल नहीं पाते।
– इनमें नुकसान को सीमित करने के लिए फंड मैनेजर के सक्रिय फैसले नहीं होते।
– सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड अलग-अलग बाजार स्थितियों में बेहतर प्रदर्शन कर सकते हैं।
– अपने कर्ज-मुक्त लक्ष्य के लिए, यदि आवश्यक हो, तो आप पहले ईटीएफ को बेचने पर विचार कर सकते हैं।

» आपकी ब्लू-चिप स्टॉक होल्डिंग्स
– ब्लू-चिप स्टॉक लंबी अवधि में अच्छी संपत्ति दे सकते हैं।
– लेकिन व्यक्तिगत स्टॉक का जोखिम म्यूचुअल फंड से ज़्यादा होता है।
– बाजार में उतार-चढ़ाव गलत समय पर मूल्य को कम कर सकता है।
– यदि आप आंशिक रूप से ऋण का पूर्व भुगतान करने की योजना बना रहे हैं, तो कुछ ब्लू-चिप्स बेचना म्यूचुअल फंड में निवेश करने से बेहतर हो सकता है।

» सोने की होल्डिंग्स का आकलन
– भारत में सोना एक पारिवारिक सुरक्षा संपत्ति है।
– 300 ग्राम एक महत्वपूर्ण राशि है।
– सोना बेचने से शेयरों के बाज़ार जोखिम के बिना एकमुश्त राशि मिल सकती है।
– लेकिन इससे मुद्रास्फीति और मुद्रा जोखिम के विरुद्ध सुरक्षा भी समाप्त हो जाती है।
– यदि ऋण चुकौती की तत्काल आवश्यकता हो, तो केवल एक भाग बेचने पर विचार करें।

'चरणबद्ध पूर्व-भुगतान रणनीति'
– एक साथ सभी संपत्तियाँ बेचने से बचें।
– ऋण का कुछ हिस्सा अभी और कुछ समय बाद पूर्व-भुगतान करें।
– इससे निवेश बढ़ता रहता है और साथ ही ऋण तेज़ी से कम होता है।
– चरणबद्ध बिक्री से कर का प्रभाव भी कम होता है।

'संपत्ति बिक्री के लिए कर संबंधी विचार'
– एक वर्ष के बाद इक्विटी म्यूचुअल फंड बेचना दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ है।
– 1.25 लाख रुपये से अधिक के दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ पर 12.5% कर लगता है।
– अल्पकालिक इक्विटी लाभ पर 20% कर लगता है।
– यदि अल्पकालिक है, तो सोने की बिक्री पर स्लैब के अनुसार कर लगता है।
– तीन साल बाद लंबी अवधि के सोने के लाभ पर भी स्लैब के अनुसार कर लगता है।
– बिक्री की राशि तय करने से पहले इन करों को ध्यान में रखें।

» आपातकालीन तैयारी सुनिश्चित करना
– कम से कम 6-12 महीने के खर्चों को तरल रूप में रखें।
– ऋण पूर्व भुगतान के लिए आपातकालीन निधि का उपयोग न करें।
– आपातकालीन निधि संकट के दौरान नए ऋण लेने से बचाती है।

» दीर्घकालिक निवेश लक्ष्यों को बनाए रखना
– सेवानिवृत्ति, बच्चों की शिक्षा और चिकित्सा आवश्यकताओं के लिए धन जुटाना जारी रखना चाहिए।
– ऋण चुकौती के लिए निवेश पूरी तरह से बंद कर देने से दीर्घकालिक सुरक्षा को नुकसान हो सकता है।
– पूर्व भुगतान चरण के दौरान भी म्यूचुअल फंड में न्यूनतम एसआईपी चालू रखें।

» विकास और सुरक्षा के बीच मनोवैज्ञानिक संतुलन
– आंशिक ऋण पूर्व भुगतान जोखिम को कम करता है।
– आंशिक निरंतर निवेश से धन सृजन संभव होता है।
– यह दोहरा दृष्टिकोण बाजार की वृद्धि से चूकने के पछतावे को कम करता है।

» संभावित कार्य क्रम
– ऋण दर की समीक्षा करें। यदि 9% से अधिक है, तो पूर्व-भुगतान अधिक आकर्षक है।
– यदि आप पुनर्भुगतान करना चाहते हैं, तो पहले ETF बेचें।
– फिर आंशिक ब्लू-चिप स्टॉक बिक्री पर विचार करें।
– यदि इसके बाद भी आपके पास कम पैसा बचा है, तो सोने का कुछ हिस्सा इस्तेमाल करें।
– लंबी अवधि के विकास के लिए म्यूचुअल फंड को ज़्यादातर बरकरार रखें।

» निर्णय में जीवनसाथी को शामिल करना
– चूँकि सोना आपकी पत्नी का है, इसलिए उनकी सुविधा मायने रखती है।
– संयुक्त निर्णय यह सुनिश्चित करता है कि बाद में कोई नाराज़गी न हो।
– उसके साथ खुलकर फायदे और नुकसान पर चर्चा करें।

» आंशिक पूर्व-भुगतान के बाद भविष्य की EMI का प्रबंधन
– यदि पूर्व-भुगतान कर रहे हैं, तो नकदी प्रवाह कम होने पर अवधि में कटौती के बजाय EMI में कमी की माँग करें।
– यदि नकदी प्रवाह अच्छा है, तो तेज़ी से भुगतान के लिए अवधि में कटौती चुनें।
– ऋणदाता से पूर्व-भुगतान दंड की पुष्टि हमेशा करें।

» इस चरण के दौरान जीवनशैली विकल्पों में संतुलन
– बोनस, प्रोत्साहन या अप्रत्याशित लाभ को ऋण पूर्व भुगतान में बदलें।
– ऋण चुकाने तक नए बड़े खर्चों या देनदारियों से बचें।
– ऋण मुक्त होने तक जीवनशैली में बड़े बदलावों को टालें।

» अगले आठ वर्षों की योजना बनाएँ
– वर्षवार ऋण कटौती लक्ष्य निर्धारित करें।
– पूर्व भुगतान को अपेक्षित अधिशेष या संपत्ति की बिक्री से जोड़ें।
– प्रगति की वार्षिक समीक्षा करें और यदि आवश्यक हो तो समायोजन करें।

» अंतिम अंतर्दृष्टि
– सही कार्यों के संयोजन से 50 वर्ष की आयु तक आपका ऋण-मुक्त सपना साकार हो सकता है।
– सभी उच्च-वृद्धि वाली संपत्तियों को एक साथ बेचने से बचें।
– एक स्तरित दृष्टिकोण अपनाएँ: पहले ETF, फिर कुछ शेयर, फिर कुछ सोना।
– दीर्घकालिक चक्रवृद्धि ब्याज के लिए मजबूत म्यूचुअल फंड आधार बनाए रखें।
– ऋण पूर्व भुगतान चरण के दौरान भी निवेश जारी रखें।
– वित्तीय सामंजस्य के लिए हर कदम में अपने जीवनसाथी को शामिल करें।
– अनुशासन और स्पष्ट योजना के साथ, आप कर्ज़ से मुक्ति और दीर्घकालिक धन वृद्धि दोनों प्राप्त कर सकते हैं।

सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,

मुख्य वित्तीय योजनाकार,

www.holisticinvestment.in
https://www.youtube.com/@HolisticInvestment

Ans: नमस्ते,

होम लोन की ब्याज दरें आमतौर पर FD दरों से काफ़ी ज़्यादा होती हैं। इसलिए, FD में पैसा रखने के बजाय, लोन चुकाना ही समझदारी है।

लेकिन ऐसा करने से पहले, FD में अपनी ज़रूरत की वास्तविक राशि पर विचार करें। आपको लगभग 6 महीने के मासिक खर्चों के बराबर राशि आपातकालीन निधि के रूप में रखनी चाहिए, और यह FD में भी हो सकती है। इस आधार पर, शेष राशि का उपयोग आपके होम लोन का पूर्व-भुगतान करने के लिए किया जा सकता है।

अपनी SIP और PPF में योगदान जारी रखें और अपनी आय वृद्धि और खर्चों के आधार पर इसे हर साल बढ़ा सकते हैं।
आपके पास सेवानिवृत्ति के लिए योगदान करने और एक निधि जमा करने के लिए 19 साल हैं।

यदि आपके मासिक खर्च (EMI के बिना) 50,000 हैं, तो सेवानिवृत्ति पर आपको लगभग 2.60 करोड़ रुपये की निधि की आवश्यकता होगी।
MF और PPF निवेश में आपकी वर्तमान शेष राशि को ध्यान में रखते हुए, इस निधि को प्राप्त करने के लिए आपको 23,000/माह की SIP की आवश्यकता होगी।
साथ ही, हर साल PPF में आपका योगदान इन संख्याओं को बदल सकता है।

"आरामदायक" सेवानिवृत्ति और "सुरक्षित" भविष्य को स्पष्ट रूप से परिभाषित करने की आवश्यकता है, तभी हम उन आंकड़ों पर पहुँच सकते हैं जो अधिक यथार्थवादी और प्रासंगिक होंगे।
लेकिन उपरोक्त जानकारी आपको उस दिशा में एक प्रारंभिक बिंदु प्रदान करेगी।

मैं आपको एक सीएफपी से परामर्श करने की सलाह देता हूँ जो आपकी आवश्यकताओं को परिभाषित करेगा और उन्हें प्राप्त करने के विकल्प प्रदान करेगा।

धन्यवाद एवं सादर
जनक पटेल
प्रमाणित वित्तीय योजनाकार।