नमस्ते, मेरी उम्र 37 वर्ष है और मुझे सुझाव चाहिए कि क्या मेरी निवेश रणनीति सही है। मेरे पास निकासी के लिए कोई विशेष योजना नहीं है, हालाँकि मैं अपने बच्चों की उच्च शिक्षा और आरामदायक सेवानिवृत्ति के लिए बचत करना चाहता हूँ। वर्तमान में मेरा मासिक निवेश नीचे दिए अनुसार वितरित किया जाता है: i) म्यूचुअल फंड में 130000 एसआईपी (लार्ज कैप 50%: a) डीएसपी इक्वल वेट इंडेक्स फंड b) केनरा रॉब ब्लूचिप C) एसबीआई कॉन्ट्रा मिडकैप 25%: a) मोतीलाल मिड b) क्वांट मिड स्मॉलकैप 15%: a) क्वांट स्मॉल b) केनरा रॉब स्मॉल विविध फंड 10%: a) आईसीआईसीआई नैस्डैक b) एडलवाइस गोल्ड+सिल्वर मैं एसआईपी आधारित = वेतन वृद्धि प्राप्त करता हूँ। ii) एनपीएस में 12700 iii) डेट फंड के बजाय एफडी में 40000 iv) पीपीएफ में 12000 अतिरिक्त कर बचत के लिए एनपीएस में हर साल 50000. इसके अलावा मेरे पास पहले से ही 60 लाख (XIRR 21%) का म्यूचुअल फंड संचय मूल्य और प्रत्यक्ष स्टॉक में 12 लाख है. 50 लाख का टर्म लाइफ इंश्योरेंस. मेरे साथ, मेरा एक 9 साल का बेटा और पत्नी हैं जो मेरे माता-पिता के साथ रहते हैं. मेरे पास रियल एस्टेट में कोई निवेश नहीं है क्योंकि अतीत में बहुत बुरा अनुभव रहा है. माता-पिता के घर में रह रहा हूँ. हर कोई कहता है कि किसी को रियल एस्टेट में निवेश करना चाहिए जो वर्तमान में मेरे पास नहीं है. कृपया अगले 13 वर्षों के लिए मेरी निवेश रणनीति के बारे में सलाह दें जब तक कि मैं 50 वर्ष की आयु तक नहीं पहुँच जाता.

Ans: आपकी आयु, आय और जोखिम उठाने की इच्छा को देखते हुए, आपके पास परिसंपत्तियों का एक अच्छा मिश्रण है, लेकिन एक संतुलित सेवानिवृत्ति योजना के लिए ध्यान केंद्रित करने के लिए कुछ क्षेत्र हैं:

संपत्तियाँ:
आपकी संपत्तियाँ रियल एस्टेट, सोना, सावधि जमा और पीएफ, सुकन्या समृद्धि, पीपीएफ, प्रत्यक्ष इक्विटी और म्यूचुअल फंड जैसे विभिन्न निवेश साधनों के साथ अच्छी तरह से विविध हैं। हालाँकि, आपकी प्रत्यक्ष इक्विटी और डेरिवेटिव ट्रेडिंग अस्थिर हो सकती है; सुनिश्चित करें कि वे आपकी जोखिम उठाने की क्षमता के अनुरूप हों।

देयताएँ:
कार ऋण एक देयता है जो आपके मासिक नकदी प्रवाह को प्रभावित कर सकती है। ब्याज लागत को कम करने और मासिक आय को मुक्त करने के लिए इसे जल्दी चुकाने पर विचार करें।

सुझाव:

इक्विटी एक्सपोजर बढ़ाएँ: चूँकि आप जोखिम उठाने के लिए तैयार हैं, इसलिए इक्विटी म्यूचुअल फंड और प्रत्यक्ष इक्विटी निवेश में एक्सपोजर बढ़ाने पर विचार करें।

डेरिवेटिव ट्रेडिंग की समीक्षा करें: इसकी सट्टा प्रकृति के कारण विकल्प ट्रेडिंग से सावधान रहें। सुनिश्चित करें कि यह आपके पोर्टफोलियो पर हावी न हो।

आपातकालीन निधि: 6-12 महीने के खर्चों को कवर करने के लिए एक अलग आपातकालीन निधि बनाएँ।

स्वास्थ्य और जीवन बीमा: सुनिश्चित करें कि आपके पास अपने परिवार के वित्तीय भविष्य की सुरक्षा के लिए पर्याप्त स्वास्थ्य और जीवन बीमा कवरेज है।

रिटायरमेंट कॉर्पस: रिटायरमेंट के बाद अपनी इच्छित जीवनशैली के आधार पर रिटायरमेंट के लिए आवश्यक कॉर्पस की गणना करें। इस लक्ष्य को प्राप्त करने के लिए आवश्यक मासिक योगदान का अनुमान लगाने के लिए रिटायरमेंट कैलकुलेटर का उपयोग करें।

निवेश में विविधता लाएं: अपने पोर्टफोलियो में और विविधता लाने और जोखिमों को बेहतर ढंग से प्रबंधित करने के लिए डेट फंड, इंटरनेशनल फंड जैसे अन्य निवेश विकल्पों की खोज करें।

Ans: 27 साल की उम्र में 1 लाख रुपये प्रति महीने की सैलरी के साथ, आपने वित्तीय विकास के लिए एक ठोस आधार तैयार किया है। इक्विटी फंड और डायरेक्ट स्टॉक के मिश्रण में SIP के ज़रिए निवेश करने की आपकी मौजूदा रणनीति सराहनीय है। हालाँकि, आइए एक दीर्घकालिक, रिटायरमेंट-केंद्रित दृष्टिकोण से आपके पोर्टफोलियो की उपयुक्तता का आकलन करें और संभावित सुधार के क्षेत्रों को देखें।

वर्तमान SIP आवंटन: फंड चयन

पराग पारेख फ्लेक्सी कैप फंड
यह एक सक्रिय रूप से प्रबंधित फ्लेक्सी-कैप फंड है। यह आपको बड़े, मध्यम और छोटे-कैप स्टॉक की विविध रेंज में निवेश करने का मौका देता है। यह दीर्घकालिक विकास के लिए एक ठोस विकल्प है। फ्लेक्सी-कैप फंड फंड मैनेजरों को बाजार की स्थितियों के आधार पर पोर्टफोलियो को अनुकूलित करने की अनुमति देते हैं, जो इसे इंडेक्स फंड पर बढ़त देता है।

लाभ: सक्रिय प्रबंधन बाजार के उन अवसरों को पकड़ने में मदद करता है जो इंडेक्स फंड चूक सकते हैं। अगर इसे अच्छी तरह से प्रबंधित किया जाए तो इसमें बेहतर रिटर्न की संभावना है।

टाटा डिजिटल फंड (सेक्टोरल फंड)
सेक्टोरल फंड उच्च विकास क्षमता प्रदान कर सकते हैं, लेकिन वे अत्यधिक अस्थिर होते हैं। डिजिटल व्यवसाय बढ़ रहे हैं, लेकिन बाजार में गिरावट के दौरान इस क्षेत्र में तेज गिरावट आ सकती है। सेक्टर-विशिष्ट फंड में संकेन्द्रण जोखिम होता है, जिसका अर्थ है कि यदि सेक्टर संघर्ष करता है तो वे खराब प्रदर्शन कर सकते हैं।

सुझाव: सेक्टरल फंड आपके पोर्टफोलियो का एक छोटा हिस्सा होना चाहिए। इस फंड में आवंटन को कम करने और मल्टी-कैप या फ्लेक्सी-कैप फंड जैसी अधिक स्थिर श्रेणियों में विविधता लाने पर विचार करें।

क्वांट स्मॉल कैप फंड
स्मॉल-कैप फंड में सबसे अधिक वृद्धि की संभावना होती है, लेकिन इसमें जोखिम भी अधिक होता है। वे अस्थिर होते हैं और बाजार में गिरावट के दौरान उन्हें बनाए रखना मुश्किल हो सकता है। हालाँकि, यदि आप उतार-चढ़ाव को झेल सकते हैं तो इनाम काफी हो सकता है।

अंतर्दृष्टि: स्मॉल-कैप निवेश लंबी अवधि में अच्छा काम करते हैं, खासकर जब आपके पास निवेश करने के लिए 15-20 साल हों। लेकिन अल्पावधि में, ये फंड बहुत अस्थिर हो सकते हैं।

डायरेक्ट स्टॉक निवेश

आपने डायरेक्ट स्टॉक में निवेश शुरू करने का उल्लेख किया है। जबकि यह संभावित रूप से उच्च रिटर्न दे सकता है, इसके लिए अधिक समय और ज्ञान की भी आवश्यकता होती है। यदि आप शेयर बाजार में नए हैं, तो सीधे निवेश करना म्यूचुअल फंड की तुलना में अधिक जोखिम भरा हो सकता है, क्योंकि इसके लिए आपको बाजार और व्यक्तिगत कंपनियों पर सक्रिय रूप से नज़र रखने की आवश्यकता होती है।

जोखिम कारक: म्यूचुअल फंड की तुलना में सीधे शेयर निवेश में अधिक जोखिम होता है। ऐसा इसलिए है क्योंकि शेयर विशिष्ट कंपनी जोखिमों के अधीन होते हैं, जबकि म्यूचुअल फंड कई शेयरों में विविधता लाते हैं।

सुझाव: अपने सीधे शेयर निवेश को सीमित करने पर विचार करें। अपनी मासिक बचत का एक छोटा हिस्सा सीधे शेयर खरीदने के लिए इस्तेमाल करें जबकि अधिकांश हिस्सा विविध म्यूचुअल फंड में रखें।

होम लोन

आपके पास 20 हजार रुपये प्रति महीने का होम लोन है, जिसे आप अपनी बहन के साथ बांटते हैं। इससे पता चलता है कि आप पूरा बोझ नहीं उठा रहे हैं, जो कि अच्छा है। हालाँकि, होम लोन दीर्घकालिक देनदारियाँ हैं, और भविष्य की वित्तीय स्थिरता के लिए उन्हें प्रभावी ढंग से प्रबंधित करना महत्वपूर्ण है।

ब्याज दर: अपने होम लोन पर ब्याज दर की जाँच करें। यदि यह वर्तमान बाजार दरों से अधिक है, तो आप इसे पुनर्वित्त करने पर विचार कर सकते हैं।

लोन अवधि: आपके होम लोन पर 20 साल शेष होने पर, EMI आपके वित्त पर भार डाल सकती है। जब आप इसे अपनी बहन के साथ बांटते हैं, तो अवधि कम करने के लिए जब भी संभव हो अतिरिक्त भुगतान करने का प्रयास करें।

विचार: एक बार होम लोन चुकता हो जाने के बाद, आपके पास अपने निवेश को बढ़ाने के लिए अधिक धनराशि उपलब्ध होगी।

अन्य निवेश: एनपीएस, पीपीएफ और ईएलएसएस

एनपीएस (राष्ट्रीय पेंशन योजना): एनपीएस दीर्घकालिक सेवानिवृत्ति योजना के लिए एक अच्छा विकल्प है। यह आपको इक्विटी और डेट दोनों में निवेश करने की अनुमति देता है। धारा 80सी के तहत कर लाभ और टियर-2 खातों में निवेश की गई राशि पर अतिरिक्त कर लाभ इसे एक आकर्षक विकल्प बनाते हैं।

पीपीएफ (पब्लिक प्रोविडेंट फंड): पीपीएफ एक कम जोखिम वाला निवेश है, और कर-मुक्त ब्याज एक बड़ा लाभ है। हालांकि, इक्विटी बाजारों की तुलना में इसका रिटर्न कम है।

कर लाभ के लिए ईएलएसएस: आप धारा 80सी के तहत कर कटौती का लाभ उठाने के लिए ईएलएसएस फंड में निवेश कर रहे हैं। इक्विटी में निवेश करते समय कर बचाने का यह एक अच्छा तरीका है। हालांकि, जैसे-जैसे आपकी आय बढ़ती है, आप विविधीकरण के लिए अन्य निवेश विकल्पों का पता लगाना चाह सकते हैं।

अभी तक कोई निश्चित दीर्घकालिक लक्ष्य नहीं

आपने उल्लेख किया है कि अभी तक आपके पास कोई दीर्घकालिक या सेवानिवृत्ति लक्ष्य नहीं है। यह ध्यान देने के लिए एक महत्वपूर्ण क्षेत्र है। एक स्पष्ट निवेश लक्ष्य होने से आपको अपनी परिसंपत्ति आवंटन रणनीति को तदनुसार संरेखित करने में मदद मिलेगी।

एक लक्ष्य का महत्व: लक्ष्य के बिना, आपके निवेश में दिशा की कमी हो सकती है, और आप आवश्यकता से अधिक जोखिम उठा सकते हैं।

सुझाए गए लक्ष्य: अल्पकालिक, मध्यम अवधि और दीर्घकालिक वित्तीय लक्ष्य निर्धारित करने पर विचार करें। कुछ उदाहरणों में शामिल हैं:

एक आपातकालीन निधि बनाना (6-12 महीने के खर्च)
किसी संपत्ति पर डाउन पेमेंट के लिए बचत करना (यदि आप एक संपत्ति खरीदना चाहते हैं)
वित्तीय स्वतंत्रता सुनिश्चित करने के लिए सेवानिवृत्ति कोष बनाना
कार्य योजना: एक बार जब आप अपने लक्ष्य निर्धारित कर लेते हैं, तो आप उच्च-जोखिम (इक्विटी) और कम-जोखिम (ऋण) साधनों के बीच बेहतर तरीके से धन आवंटित कर सकते हैं।

कर नियोजन और दक्षता

आप पहले से ही NPS, PPF और ELSS जैसे कर-बचत साधनों का अच्छा उपयोग कर रहे हैं। हालाँकि, जैसे-जैसे आपकी आय बढ़ती है, आप कर-कुशल निवेशों पर अधिक ध्यान केंद्रित करना चाह सकते हैं।

कर दक्षता: केवल कर-बचत उत्पादों पर ध्यान केंद्रित करने के बजाय, एक ऐसा समग्र पोर्टफोलियो बनाने पर विचार करें जो लंबे समय में कर-कुशल हो।

म्यूचुअल फंड बनाम डायरेक्ट स्टॉक: ध्यान रखें कि डायरेक्ट स्टॉक या गैर-कर बचत निवेश आपको कर लाभ नहीं देते हैं। म्यूचुअल फंड (विशेष रूप से इक्विटी) 3 साल से अधिक समय तक रखने पर पूंजीगत लाभ कर लाभ प्रदान करते हैं।

डायरेक्ट फंड के नुकसान

आपने डायरेक्ट फंड में निवेश करने का उल्लेख किया है। हालाँकि वे आकर्षक लग सकते हैं, लेकिन कुछ नुकसान हैं जिन पर आपको विचार करना चाहिए।

विशेषज्ञ प्रबंधन की कमी: डायरेक्ट फंड पेशेवर फंड मैनेजरों की विशेषज्ञता का लाभ नहीं उठाते हैं। सक्रिय फंड पेशेवरों द्वारा प्रबंधित किए जाते हैं जो गहन शोध के आधार पर सर्वश्रेष्ठ स्टॉक चुनते हैं।

शोध और निगरानी की उच्च लागत: प्रत्यक्ष निवेश के साथ, आपको लगातार स्टॉक की निगरानी करने और खरीदने और बेचने पर निर्णय लेने की आवश्यकता होगी। यह समय लेने वाला और तनावपूर्ण हो सकता है।

बेहतर विकल्प: प्रमाणित वित्तीय योजनाकार (सीएफपी) और म्यूचुअल फंड वितरक (एमएफडी) के माध्यम से प्रबंधित नियमित फंड, विशेषज्ञ सलाह और नियमित पोर्टफोलियो समीक्षा का लाभ प्रदान करते हैं।

अंतिम अंतर्दृष्टि

आप अपने निवेश को जल्दी शुरू करने के मामले में सही रास्ते पर हैं। हालाँकि, ऐसे क्षेत्र हैं जहाँ आप बेहतर वित्तीय विकास और भविष्य की सुरक्षा के लिए अपनी रणनीति को परिष्कृत कर सकते हैं।

संतुलन के साथ विविधता लाएँ: बहुत अधिक जोखिम से बचने के लिए अपने क्षेत्रीय और लघु-कैप फंड जोखिम को कम करें। संतुलित विकास के लिए मल्टी-कैप या फ्लेक्सी-कैप फंड में विविधता लाएँ।
वित्तीय लक्ष्य निर्धारित करें: अपने वित्तीय लक्ष्यों को अभी परिभाषित करें। चाहे वह संपत्ति खरीदना हो, आपातकालीन निधि स्थापित करना हो या सेवानिवृत्ति की योजना बनाना हो, लक्ष्य आपके निवेश को दिशा देते हैं।
ऋण का पुनर्मूल्यांकन करें: होम लोन को जल्दी चुकाने पर विचार करें। अपने निवेश को बढ़ावा देने के लिए किसी भी अतिरिक्त फंड का उपयोग करें।
विशेषज्ञ सहायता का उपयोग करें: सीधे स्टॉक निवेश से पेशेवरों द्वारा प्रबंधित नियमित फंड में जाने से बेहतर दीर्घकालिक रिटर्न मिल सकता है।
सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,

मुख्य वित्तीय योजनाकार,

www.holisticinvestment.in

https://www.youtube.com/@HolisticInvestment

Ans: नमस्ते,

जैसा कि आपने खुद कहा कि आपका पोर्टफोलियो ज़्यादातर रियल एस्टेट में है, और अब आप स्टॉक और म्यूचुअल फंड के रूप में अपना लिक्विड पोर्टफोलियो बनाना चाहते हैं। आप 58 साल की उम्र के बाद 2 लाख रुपये मासिक पेंशन कमाना चाहते हैं और बच्चों की उच्च शिक्षा के लिए 1 करोड़ रुपये बचाना चाहते हैं। यह सही निवेश से संभव है।

- फ़िलहाल आपकी रियल एस्टेट से आपको 95,000 रुपये का मासिक किराया मिल रहा है। यह बहुत अच्छी बात है। लेकिन आप 80 लाख रुपये के लोन और होम लोन की ईएमआई भी चुका रहे हैं। इस किराए का इस्तेमाल सीधे ईएमआई चुकाने में किया जा सकता है ताकि आपकी सैलरी का इस्तेमाल सिर्फ़ दूसरे कामों के लिए हो।
- आप अपनी सैलरी का लगभग 50% हिस्सा म्यूचुअल फंड, स्टॉक, ईटीएफ, सामाजिक सुरक्षा योजना आदि जैसी विभिन्न संपत्तियों में बचा और निवेश कर रहे हैं। विविधीकरण आपके लिए अच्छा विकल्प है।
- SSY लड़कियों के लिए अच्छी है। आप इसे जारी रख सकते हैं।
- NPS और PPF अच्छे विकल्प हैं। इसे जारी रखें।
- डाक से मिलने वाला आवर्ती भुगतान आपके लिए कम उपयोगी है। आप कितने समय से निवेश कर रहे हैं, इसके आधार पर आप इसे रोक सकते हैं या सरेंडर कर सकते हैं।
- एलआईसी योजना - आमतौर पर इनसे लंबी अवधि में केवल 4-5% रिटर्न मिलता है; साधारण एफडी से बहुत कम। इन निवेशों को एनपीएस में पुनर्निर्देशित किया जा सकता है।
- गोल्ड और सिल्वर ईटीएफ - 10 हज़ार मासिक निवेश एक अच्छी शुरुआत है। इसे जारी रखें।
- अगर आपको शेयर बाजार की अच्छी जानकारी है और आपके पास शोध और निवेश के लिए पर्याप्त समय है - तो शेयरों में 40 हज़ार प्रति माह के अपने मौजूदा निवेश को जारी रखें। लेकिन अगर आप खुद यह शोध नहीं कर रहे हैं, तो आप अपने स्टॉक पोर्टफोलियो में नए निवेश को म्यूचुअल फंड में पुनर्निर्देशित कर सकते हैं।
- म्यूचुअल फंड में अपने मौजूदा योगदान को जारी रखते हुए (और इसे स्टॉक योगदान से बढ़ाकर) - अगर आप 10% की वार्षिक वृद्धि के साथ 1 लाख मासिक निवेश करते हैं, तो 58 वर्ष की आयु तक आपके पास कुल 15 करोड़ का कोष होगा।
यह आपके पीपीएफ, ईपीएफ और एनपीएस के साथ आपको हमेशा के लिए एक आरामदायक सेवानिवृत्ति और आपके बच्चों को एक बड़ी विरासत देगा।

- बच्चों की उच्च शिक्षा के लिए, इस आवश्यकता को पूरा करने के लिए अभी से 75,000 रुपये प्रति माह अलग रखें।

चूँकि आपकी कुल राशि 10 लाख रुपये से अधिक है, इसलिए आपको किसी पेशेवर सलाहकार की मदद लेनी चाहिए।
इसलिए किसी पेशेवर प्रमाणित वित्तीय योजनाकार - एक CFP - से परामर्श अवश्य लें, जो आपकी उम्र, वित्तीय लक्ष्यों और जोखिम प्रोफ़ाइल को ध्यान में रखते हुए निवेश के लिए सटीक धनराशि के बारे में आपको मार्गदर्शन दे सके।

सादर,
रीतिका शर्मा, प्रमाणित वित्तीय योजनाकार
https://www.instagram.com/cfpreetika/

Ans: आपका पोर्टफोलियो बहुत ही विविधतापूर्ण है।
आपकी आय अच्छी है और बचत की आदत बेहतरीन है।
आपके लक्ष्य स्पष्ट रूप से परिभाषित हैं। यह आपकी सबसे बड़ी खूबी है।

आइए, हर पहलू से आपकी योजना की विस्तार से समीक्षा करें और उसे व्यवस्थित करें।

"आपकी वर्तमान संपत्ति और नकदी प्रवाह का विश्लेषण"

– म्यूचुअल फंड: ₹27 लाख
– डायरेक्ट स्टॉक: ₹20 लाख
– सोना: ₹35 लाख (भौतिक + ईटीएफ)
– ईपीएफ + पीपीएफ: ₹12 लाख
– सुकन्या समृद्धि: ₹2.5 लाख
– एनपीएस: ₹3 लाख
– रियल एस्टेट (फ्लैट + शेड): ₹1.8 करोड़
– कुल संपत्ति (लगभग): ₹2.80 करोड़

– मासिक वेतन: ₹2.5 लाख
– मासिक किराया: ₹2. 95,000
– कुल मासिक आय: 3.45 लाख रुपये
– होम लोन की ईएमआई: 25,000 रुपये

यह एक मज़बूत आधार है।
आपकी आय और बचत क्षमता औसत से बेहतर है।
आप अपने लक्ष्यों को प्राप्त करने के लिए बहुत अच्छी वित्तीय स्थिति में हैं।

» आपके मासिक निवेश का मूल्यांकन

– म्यूचुअल फंड एसआईपी: 50,000 रुपये
– डायरेक्ट स्टॉक: 40,000 रुपये
– गोल्ड + सिल्वर ईटीएफ: 10,000 रुपये
– एलआईसी पेंशन योजना: 8,500 रुपये
– एनपीएस: 4,400 रुपये
– पोस्टल आरडी: 5,000 रुपये
– सुकन्या समृद्धि: 5,000 रुपये
– पीपीएफ: 10,000 रुपये 8,000

कुल मासिक निवेश: ₹1.30 लाख
यह आपकी मासिक आय का 38% है।
बहुत अच्छा बचत अनुपात।

आपका निवेश प्रसार अच्छा है, लेकिन अभी इसे बेहतर संरेखण की आवश्यकता है।

"रियल एस्टेट - बहुत अधिक आवंटन

" फ्लैट और औद्योगिक शेड ₹1.8 करोड़ की संपत्ति बनाते हैं
"यह आपके कुल पोर्टफोलियो का 64% से अधिक है
"रियल एस्टेट तरल नहीं है और नियमित आय नहीं दे सकता
"पुनर्विक्रय में समय लग सकता है, कराधान जटिल हो सकता है
"रखरखाव लागत और रिक्ति का जोखिम भी मौजूद है

आगे बढ़ते हुए, रियल एस्टेट में वृद्धि न करें।
"तरल और विकास-उन्मुख साधनों पर अधिक ध्यान केंद्रित करें।
"रियल एस्टेट को केवल दीर्घकालिक मूल्य के लिए रखें, आय के लिए नहीं।

"बच्चों की उच्च शिक्षा - ₹1 करोड़ का लक्ष्य

" आपके दो बच्चे आठवीं और पाँचवीं कक्षा में हैं।
– आपको अगले 8-12 वर्षों में इस राशि की आवश्यकता होगी।
– इसलिए यह एक मध्यम अवधि का लक्ष्य है।
– इस उद्देश्य के लिए सोने या रियल एस्टेट से बचें।
– संतुलित जोखिम वाले इक्विटी म्यूचुअल फंड सबसे अच्छे हैं।
– दो पोर्टफोलियो में विभाजित करें - प्रत्येक बच्चे के लिए एक।
– प्रत्येक का लक्ष्य लगभग 50 लाख रुपये है।

बड़े बच्चे के लिए:
– फ्लेक्सी-कैप और लार्ज एवं मिड-कैप फंडों में 60%
– मिड-कैप में 20%
– हाइब्रिड फंडों में 10%
– छोटी अवधि के डेट में 10%

छोटे बच्चे के लिए:
– इक्विटी में 70% (फ्लेक्सी + मिड + स्मॉल)
– हाइब्रिड में 20%
– 10% ऋण में

शिक्षा के चरण के करीब आने पर इक्विटी की समीक्षा करें और धीरे-धीरे कम करें
सुनिश्चित करें कि आप SWP-आधारित निकासी करें, एकमुश्त राशि नहीं।

"सेवानिवृत्ति लक्ष्य - 58 वर्ष की आयु के बाद 2 लाख रुपये प्रति माह

"आपके पास इसे बनाने के लिए 16 वर्ष हैं
"5 से 6 करोड़ रुपये के सेवानिवृत्ति कोष की आवश्यकता है
"11% की वृद्धि पर, आपको लगभग 1.1-1.3 लाख रुपये प्रति माह निवेश करना होगा
"आप पहले से ही 1.3 लाख रुपये प्रति माह निवेश कर रहे हैं

इसलिए अनुशासन के साथ आपका सेवानिवृत्ति लक्ष्य संभव है
लेकिन आपको बेहतर पोर्टफोलियो संरचना की आवश्यकता है

SIP जारी रखें लेकिन सेवानिवृत्ति-विशिष्ट आवंटन के लिए फंड को पुनर्गठित करें
"LIC पेंशन योजना या NPS पर पूरी तरह निर्भर न रहें
"वे बहुत रूढ़िवादी और लचीले नहीं हैं

"फंड चयन सुझाव - कोई विशिष्ट नाम नहीं

"सेवानिवृत्ति और शिक्षा के लिए इंडेक्स फंड से बचें
" इंडेक्स फंड बाज़ार की स्थितियों के अनुसार ढल नहीं सकते
– ये एक निश्चित फ़ॉर्मूले का पालन करते हैं
– बाज़ार में गिरावट के दौरान कोई सुरक्षा नहीं
– सेक्टर रोटेशन का कोई फ़ायदा नहीं
– पेशेवरों द्वारा प्रबंधित सक्रिय फंड लंबी अवधि में बेहतर प्रदर्शन करते हैं

विविध इक्विटी म्यूचुअल फंड चुनें
सीएफपी प्रमाणपत्र वाले एमएफडी की मदद से नियमित योजनाओं का पालन करें
प्रत्यक्ष फंड लागत बचा सकते हैं, लेकिन मार्गदर्शन कम कर सकते हैं
गलत फ़ैसले और समीक्षा की कमी से व्यय अनुपात में बचत से ज़्यादा नुकसान हो सकता है

नियमित योजनाएं ये देती हैं:
– बाज़ार के दबाव के दौरान सहायता
– समय-समय पर समीक्षा और पुनर्संतुलन
– सेवानिवृत्ति पर SWP सेटअप
– लक्ष्य-विशिष्ट आवंटन और निकास प्रबंधन

» गोल्ड और सिल्वर ETF – भूमिका और सीमाएँ

– सोना मूल्य का भंडार है, चक्रवृद्धि संपत्ति नहीं
– 35 लाख रुपये पहले से ही एक बड़ी होल्डिंग है
– सोने और चांदी में और निवेश न करें
– यह सेवानिवृत्ति या शिक्षा के लक्ष्यों को पूरा करने में मदद नहीं करेगा
– पोर्टफोलियो का अधिकतम 10% सोने/चाँदी में रखें

आगे बढ़ते हुए, धातुओं में नहीं, बल्कि इक्विटी म्यूचुअल फंड में निवेश बढ़ाएँ

– डायरेक्ट स्टॉक – रखें लेकिन जोखिम सीमित रखें

– शेयरों में 20 लाख रुपये का निवेश उचित है
– अगर अच्छी तरह से शोध किया जाए तो 40,000 रुपये का मासिक निवेश ठीक है
– ओवरलैपिंग सेक्टर या पेनी स्टॉक से बचें
– गुणवत्ता और लंबी अवधि की होल्डिंग पर ध्यान दें
– जब शेयर बेहतर प्रदर्शन करें तो आंशिक लाभ कमाएँ
– विविधीकरण के लिए लाभ का कुछ हिस्सा म्यूचुअल फंड में लगाएँ

डायरेक्ट स्टॉक को पोर्टफोलियो के 20% से ज़्यादा न बनाएँ
म्यूचुअल फंड बेहतर जोखिम प्रबंधन प्रदान करते हैं

» EPF + PPF + NPS – भूमिका और महत्व

– EPF + PPF सुरक्षित और कर-मुक्त रिटर्न देते हैं
– ये आपकी मुख्य निश्चित आय परत बनाते हैं
– एनपीएस अतिरिक्त सेवानिवृत्ति सुरक्षा में भी मदद करता है
– लेकिन सेवानिवृत्ति के बाद की आय के लिए पूरी तरह से उन पर निर्भर न रहें
– वे SWP या मुद्रास्फीति समायोजन का अच्छी तरह से समर्थन नहीं करते हैं

आंशिक सहायता के लिए उनका उपयोग करें
शेष राशि म्यूचुअल फंड से बनाएँ
इससे विकास और तरलता मिलती है

» एलआईसी पेंशन योजना - इसकी भूमिका का पुनर्मूल्यांकन करें

– एलआईसी पेंशन योजनाएँ कम रिटर्न देती हैं
– रिटर्न अक्सर मुद्रास्फीति को मात नहीं दे पाते
– पूँजी फंस जाती है
– सेवानिवृत्ति के बाद की आय कर योग्य है
– इसमें लचीलापन बहुत कम है

आप 8,500 रुपये प्रति माह का योगदान कर रहे हैं
सरेंडर मूल्य की समीक्षा करें और यदि संभव हो तो बाहर निकल जाएँ
उन फंडों को हाइब्रिड म्यूचुअल फंड में स्थानांतरित करें

केवल अगर यह निवेश + बीमा संयोजन है, तो सरेंडर के लिए कहें
आय को लक्ष्य-आधारित SIP में निवेश करें

» डाक आवर्ती जमा - उपयोग पर पुनर्विचार करें

– पोस्टल आरडी निश्चित लेकिन कम रिटर्न देता है
– दीर्घकालिक धन सृजन के लिए उपयुक्त नहीं
– आय कर योग्य है
– सुरक्षित विकास के लिए डेट म्यूचुअल फंड का उपयोग करना बेहतर है
– ये तरलता, कर दक्षता और लचीलापन प्रदान करते हैं

आरडी में नए निवेश बंद करें
उचित ऋण आवंटन वाले म्यूचुअल फंड की ओर पुनर्निर्देशित करें

» सुकन्या समृद्धि – जारी रखें

– यह बालिकाओं के लिए एक अच्छी योजना है
– कर-मुक्त ब्याज और परिपक्वता प्रदान करता है
– सीमा पूरी होने तक 5,000 रुपये प्रति माह जारी रखें
– लेकिन कॉलेज शिक्षा योजना के लिए इसका उपयोग न करें
– यह 21 वर्ष की आयु के बाद ही परिपक्व होता है

इसे बेटी के लिए एक अलग बैकअप के रूप में लें

» होम लोन – स्मार्ट तरीके से समीक्षा और प्रबंधन करें

– बकाया ऋण: 11 लाख रुपये
– ईएमआई: 1 लाख रुपये 25,000/माह
– शेष राशि 4-5 वर्षों में आसानी से चुकाई जा सकती है
– यदि ब्याज दर 9% से अधिक है, तो आंशिक रूप से पूर्व भुगतान करें
– पूर्व भुगतान के लिए कुछ किराये की आय का उपयोग करें
– ऋण चुकाने के लिए SIP का उपयोग न करें

ऋण चुकाने के बाद, EMI की राशि को SIP में स्थानांतरित करें
इससे दीर्घकालिक चक्रवृद्धि ब्याज दर बढ़ती है

'आपातकालीन निधि' - अभी बनाएँ

– आपको 6 महीने के खर्चों का हिसाब रखना होगा
– यानी लगभग 2 लाख रुपये × 6 = 12 लाख रुपये
– इसके लिए लिक्विड म्यूचुअल फंड का उपयोग करें
– आपात स्थिति में PPF या सोने का उपयोग न करें

यह मानसिक शांति देता है और आपके मुख्य लक्ष्यों की रक्षा करता है

'रियल एस्टेट' - सावधानी से उपयोग करें

– फ्लैट और शेड शिक्षा या सेवानिवृत्ति आय के लिए उपयोगी नहीं हैं
– रखरखाव, कराधान और नकदी चिंता का विषय हैं
– ज़्यादा खरीदने से बचें
– 10 साल बाद एक फ्लैट या शेड बेचने पर विचार करें
– इससे प्राप्त राशि का उपयोग सेवानिवृत्ति या विदेश में बच्चों के पीजी के लिए करें

भविष्य की आय के लिए पूरी तरह से अचल संपत्ति पर निर्भर न रहें

» अंतिम अंतर्दृष्टि

आपके पास उत्कृष्ट नकदी प्रवाह और मजबूत बचत आदतें हैं
लेकिन आपके पोर्टफोलियो को नकदी और विकास की ओर स्थानांतरित करने की आवश्यकता है

अचल संपत्ति या सोने में ज़्यादा निवेश न करें
20% से अधिक प्रत्यक्ष शेयरों से बचें
इंडेक्स फंड और प्रत्यक्ष म्यूचुअल फंड से बचें
कम रिटर्न और एलआईसी योजनाओं या डाक आरडी जैसे कठोर उत्पादों से बचें

नियमित योजनाओं के माध्यम से इक्विटी म्यूचुअल फंड पर ध्यान केंद्रित करें
सही फंड चयन के लिए सीएफपी समर्थन वाले एमएफडी का उपयोग करें
बच्चों और सेवानिवृत्ति लक्ष्यों के लिए अलग से योजना बनाएँ
उम्र और ज़रूरतों के आधार पर समीक्षा और बदलाव करते रहें

2 लाख रुपये प्रति माह पेंशन का आपका सपना पूरी तरह संभव है
रुपये का आपका लक्ष्य शिक्षा के लिए 1 करोड़ रुपये भी संभव है।
अधिक ध्यान और संरचना के साथ नियमित रूप से निवेश करते रहें।

सादर,
के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,
मुख्य वित्तीय योजनाकार,
www.holisticinvestment.in
https://www.youtube.com/@HolisticInvestment

Ans: नमस्ते पीयूष,

आइए एक-एक करके सारी बातें समझते हैं:
1. अपने लक्ष्यों को प्राप्त करने के लिए आपके पास निवेश करने के लिए लगभग 25 हज़ार रुपये प्रति माह बचते हैं।
2. सुनिश्चित करें कि आपके पास 1.5 लाख रुपये का एक उचित आपातकालीन निधि (एफडी) हो।
3. आपके पास अपने और परिवार के लिए उचित टर्म और स्वास्थ्य बीमा होना चाहिए।
4. पीपीएफ में मासिक निवेश - 5 हज़ार रुपये। यह एक अच्छा डेट इंस्ट्रूमेंट है और 7.1% का कर-मुक्त रिटर्न देता है। आप इसे जारी रख सकते हैं।
5. एसबीआई यूलिप में 2 हज़ार रुपये - अनुशंसित नहीं। यूलिप बहुत ज़्यादा शुल्क वाली पॉलिसी हैं और आमतौर पर 7-8% का औसत रिटर्न देती हैं, जो एफडी के बराबर है। इसमें बहुत सारे छिपे हुए शुल्क लगते हैं। इसलिए भविष्य में ऐसी पॉलिसी लेने से बचें।
6. म्यूचुअल फंड में 12 हज़ार रुपये प्रति माह। कुल मिलाकर यह एक अच्छी रकम है, लेकिन आपके लक्ष्यों को पूरा करने के लिए पर्याप्त नहीं है। आपको इस राशि को अपनी अधिकतम क्षमता तक बढ़ाना चाहिए।
7. अपने सेवानिवृत्त जीवन के लिए भी कुछ राशि निवेश करना शुरू करें।

और आपने जिन फंड्स का ज़िक्र किया है, वे ओवरलैप्ड हैं और अनुशंसित नहीं हैं। आदर्श रूप से, अपने पोर्टफोलियो में केवल लार्ज, मिड, स्मॉल और मल्टीकैप फंड ही रखें। यह मिश्रण सालाना आधार पर 12-14% का रिटर्न देगा।
अपनी मेहनत की कमाई को निवेश करने के लिए बेतरतीब ऑनलाइन सलाह पर ध्यान न दें। मार्गदर्शन के लिए किसी पेशेवर सलाहकार की मदद लें।

इसलिए, अपने मौजूदा म्यूचुअल फंड्स को बंद कर दें और उन्हें बताए गए मिश्रण में पुनर्निर्देशित करें। एक पेशेवर प्रमाणित वित्तीय योजनाकार - एक सीएफपी - से परामर्श करने पर भी विचार करें, जो आपकी उम्र, आवश्यकताओं, वित्तीय लक्ष्यों और जोखिम प्रोफ़ाइल को ध्यान में रखते हुए निवेश करने के लिए सटीक फंड्स के बारे में आपको मार्गदर्शन कर सकता है। एक सीएफपी समय-समय पर आपके पोर्टफोलियो की समीक्षा करता है और यदि आवश्यक हो, तो किसी भी संशोधन का सुझाव देता है।

अगर आपको और मदद चाहिए तो मुझे बताएं।

सादर,
रीतिका शर्मा, प्रमाणित वित्तीय योजनाकार
https://www.instagram.com/cfpreetika/