विशेषज्ञ की सलाह चाहिए?हमारे गुरु मदद कर सकते हैं

NRI Investor in Saudi Arabia Seeks Advice on Investment Strategy

Ramalingam Kalirajan |7510 Answers |Ask -Follow

Mutual Funds, Financial Planning Expert - Answered on Sep 02, 2024

Ramalingam Kalirajan has over 23 years of experience in mutual funds and financial planning.
He has an MBA in finance from the University of Madras and is a certified financial planner.
He is the director and chief financial planner at Holistic Investment, a Chennai-based firm that offers financial planning and wealth management advice.... more

Question by raj on Sep 01, 2024English

पिछले 22 वर्षों से सऊदी अरब में काम कर रहे एक एनआरआई के रूप में, मेरी निवेश रणनीति समय के साथ विकसित हुई है। यहाँ मेरी वित्तीय यात्रा का अवलोकन दिया गया है: शुरुआती 10 वर्ष: मुख्य रूप से अपने NRE भारतीय खाते के माध्यम से सावधि जमा (FD) में निवेश किया। अगला चरण: बैंक रिलेशनशिप मैनेजर (RM) की सलाह पर, मैंने विभिन्न म्यूचुअल फंड (MF) में लगभग 17 लाख रुपये का निवेश किया। ये MF निवेश लगभग 10 वर्षों तक अछूते रहे। शुरुआती अवधि से FD स्वतः नवीनीकृत होते रहे। पिछले 10 वर्ष: गुड़गांव और नई मुंबई में रियल एस्टेट निवेश पर ध्यान केंद्रित किया। लगभग 12 छोटी संपत्तियाँ खरीदीं। संपत्ति प्रबंधन को चुनौतीपूर्ण पाया। COVID-19 के बाद की अवधि: भारत में आगे की संपत्ति निवेश को रोक दिया। इसके बजाय दुबई में एक फ्लैट खरीदा। NRI PIS डीमैट खाते का उपयोग करके भारतीय शेयर बाजार पर ध्यान केंद्रित किया। वर्तमान निवेश दृष्टिकोण (पिछले 3 वर्ष): मुख्य रूप से बाजार में गिरावट के दौरान निफ्टी फिफ्टी स्टॉक में निवेश करना। कभी-कभी कई सोशल मीडिया प्रभावितों द्वारा सुझाए गए स्टॉक खरीदना। अभी तक कोई स्टॉक नहीं बेचा है या मुनाफ़ा नहीं कमाया है। अतिरिक्त नोट: भारत में मेरे माता-पिता किराये की संपत्तियों का प्रबंधन करते हैं और आय का उपयोग अपने भरण-पोषण के लिए करते हैं। मुझे अभी मुनाफ़ा कमाने और फिर से निवेश करने की रणनीति बनानी है। इस दृष्टिकोण को देखते हुए, मैं सलाह मांग रहा हूँ कि क्या यह एक उपयुक्त निवेश रणनीति है और मैं अपने वित्तीय प्रबंधन कौशल को कैसे सुधार सकता हूँ, खासकर मुनाफ़ा कमाने और फिर से निवेश करने के मामले में।

Ans: यह सराहनीय है कि आपने पिछले कुछ वर्षों में विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों को संतुलित करते हुए अपने निवेशों को किस तरह से प्रबंधित किया है। आपने फिक्स्ड डिपॉजिट (FD) से लेकर म्यूचुअल फंड (MF) और रियल एस्टेट तक कई तरह के निवेश साधनों का अनुभव किया है। परिसंपत्ति वर्गों में विविधता धन प्रबंधन के प्रति एक सक्रिय दृष्टिकोण को दर्शाती है। हालाँकि, आपकी वर्तमान रणनीति में रिटर्न को अनुकूलित करने और संभावित जोखिमों को कम करने के लिए कुछ समायोजनों से लाभ हो सकता है। आइए अपनी वित्तीय यात्रा के विभिन्न पहलुओं पर नज़र डालें और सुधार के क्षेत्रों का पता लगाएँ।

फिक्स्ड डिपॉजिट और उनकी भूमिका

अपने करियर के शुरुआती 10 वर्षों में, आपने अपने NRE खाते के माध्यम से FD पर ध्यान केंद्रित किया। इससे आपको स्थिरता और सुनिश्चित रिटर्न मिला। FD कम जोखिम वाला निवेश है, जो रूढ़िवादी निवेशकों के लिए आदर्श है। हालाँकि, वे सीमित वृद्धि प्रदान करते हैं, खासकर लंबी अवधि में। मुद्रास्फीति आपके रिटर्न के वास्तविक मूल्य को कम कर सकती है। हालाँकि यह स्थिरता के लिए एक अच्छी रणनीति थी, लेकिन समय के साथ, आप उच्च-रिटर्न वाले निवेशों में विविधता ला सकते थे। मौजूदा कम ब्याज दर के माहौल को देखते हुए, FD धन संचय के लिए सबसे अच्छा साधन नहीं हो सकता है। आप इन FD के स्वचालित नवीनीकरण पर पुनर्विचार करना चाह सकते हैं। इसके बजाय, इन फंडों के एक हिस्से को अधिक विकास-उन्मुख निवेशों में पुनर्निर्देशित किया जा सकता है, जिसके बारे में मैं आगे चर्चा करूँगा।

आपके म्यूचुअल फंड निवेश

म्यूचुअल फंड में 17 लाख रुपये का निवेश करना एक स्मार्ट कदम था। MF विविधीकरण, पेशेवर प्रबंधन और FD की तुलना में अधिक रिटर्न की संभावना प्रदान करते हैं। हालाँकि, आपने उल्लेख किया है कि ये निवेश लगभग 10 वर्षों से अछूते रहे हैं। जबकि एक खरीद-और-रखें रणनीति प्रभावी हो सकती है, समय-समय पर अपने पोर्टफोलियो की समीक्षा और पुनर्संतुलन करना आवश्यक है।

सक्रिय रूप से प्रबंधित म्यूचुअल फंड के लाभ

म्यूचुअल फंड के लिए आपकी प्राथमिकता को देखते हुए, सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड आपके लिए अच्छा काम कर सकते हैं। इंडेक्स फंड के विपरीत, जो केवल बाजार के प्रदर्शन की नकल करते हैं, सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड बाजार से बेहतर प्रदर्शन करने का लक्ष्य रखते हैं। यह फंड मैनेजरों द्वारा हासिल किया जाता है जो शोध और बाजार की स्थितियों के आधार पर स्टॉक चुनते हैं।

सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड ऑफर करते हैं:

बाजार से बेहतर प्रदर्शन करने की क्षमता।

पेशेवर प्रबंधन और विशेषज्ञता।

बेहतर जोखिम प्रबंधन रणनीतियाँ।

अपने म्यूचुअल फंड के प्रदर्शन की समय-समय पर समीक्षा करना महत्वपूर्ण है। अगर कोई फंड खराब प्रदर्शन कर रहा है, तो आप बेहतर प्रदर्शन करने वाले फंड में स्विच करने पर विचार कर सकते हैं। हालांकि, अल्पकालिक प्रदर्शन के आधार पर रिटर्न का पीछा करने से बचें। लगातार दीर्घकालिक परिणामों की तलाश करें।

रियल एस्टेट निवेश: अवसर और चुनौतियाँ

विशेष रूप से गुड़गांव और नई मुंबई में रियल एस्टेट में आपके बदलाव ने आपके पोर्टफोलियो को और विविधता प्रदान की। रियल एस्टेट एक ठोस परिसंपत्ति वर्ग हो सकता है, जो पूंजी वृद्धि और किराये की आय दोनों प्रदान करता है। हालाँकि, जैसा कि आपने अनुभव किया है, संपत्ति प्रबंधन चुनौतीपूर्ण हो सकता है, खासकर जब आपके पास अलग-अलग स्थानों पर कई संपत्तियाँ हों।

कोविड-19 के बाद, आपने भारत में आगे की संपत्ति निवेश रोक दिया और दुबई में एक फ्लैट खरीदा। हालाँकि, रियल एस्टेट बाजार में अनिश्चितताओं को देखते हुए यह समझ में आता है, लेकिन यह मूल्यांकन करना महत्वपूर्ण है कि क्या ये संपत्तियाँ आपके दीर्घकालिक वित्तीय लक्ष्यों के अनुरूप हैं।

रियल एस्टेट पूंजी-गहन और अतरल हो सकता है। आपने बताया है कि आपके माता-पिता इन किराये की संपत्तियों का प्रबंधन करते हैं। जबकि इससे उनके भरण-पोषण के लिए आय होती है, यह आपकी पूंजी का एक महत्वपूर्ण हिस्सा ऐसे एसेट क्लास में भी लगाता है जिसे ज़रूरत पड़ने पर तुरंत बेचना मुश्किल हो सकता है।

अगर आपको प्रॉपर्टी मैनेजमेंट बहुत बोझिल लगता है, तो अपनी रियल एस्टेट होल्डिंग्स को समेकित करने पर विचार करें। कुछ प्रॉपर्टी बेचने से पूंजी मुक्त हो सकती है जिसे अन्य एसेट क्लास में फिर से निवेश किया जा सकता है, जिससे कम परेशानी के साथ बेहतर रिटर्न मिल सकता है।

शेयर बाज़ार पर ध्यान केंद्रित करना

भारतीय शेयर बाज़ार पर आपका हालिया ध्यान, विशेष रूप से निफ्टी फिफ्टी स्टॉक पर, अधिक सक्रिय निवेश प्रबंधन की ओर बदलाव का संकेत देता है। बाजार में गिरावट के दौरान निवेश करना एक अच्छी रणनीति है, जिससे आप कम कीमतों पर गुणवत्ता वाले स्टॉक खरीद सकते हैं। हालाँकि, स्टॉक अनुशंसाओं के लिए सोशल मीडिया प्रभावितों पर निर्भर रहना जोखिम भरा हो सकता है। ये अनुशंसाएँ हमेशा आपके वित्तीय लक्ष्यों या जोखिम सहनशीलता के अनुरूप नहीं हो सकती हैं।

ब्लू-चिप स्टॉक में निवेश करने के लाभ

निफ्टी फिफ्टी या ब्लू-चिप स्टॉक में निवेश करने के अपने लाभ हैं:

स्थिरता: ये प्रदर्शन के ट्रैक रिकॉर्ड वाली स्थापित कंपनियाँ हैं।
लाभांश: कई ब्लू-चिप कंपनियाँ नियमित लाभांश का भुगतान करती हैं, जिससे अतिरिक्त आय होती है।
कम जोखिम: मिड या स्मॉल-कैप स्टॉक की तुलना में, ब्लू-चिप कम अस्थिर होते हैं।
हालाँकि, किसी भी निवेश की तरह, विविधता लाना ज़रूरी है। कुछ स्टॉक में ज़्यादा निवेश करने से आप बेवजह जोखिम में पड़ सकते हैं। इस जोखिम को कम करने के लिए अपने निवेश को अलग-अलग सेक्टर और उद्योगों में फैलाने पर विचार करें।

मुनाफ़ा बुकिंग का महत्व

एक ऐसा क्षेत्र जहाँ आपकी रणनीति में सुधार हो सकता है, वह है मुनाफ़ा बुकिंग। आपने अभी तक कोई स्टॉक नहीं बेचने या मुनाफ़ा बुक नहीं करने का उल्लेख किया है। जबकि लंबे समय तक गुणवत्ता वाले स्टॉक को होल्ड करना फ़ायदेमंद हो सकता है, लेकिन मुनाफ़ा कमाने के लिए रणनीति बनाना भी ज़रूरी है।

मुनाफ़ा बुकिंग रणनीतियाँ

लक्ष्य निर्धारित करें: एक लक्ष्य मूल्य निर्धारित करें जिस पर आप अपनी होल्डिंग का एक हिस्सा बेचेंगे। यह आपके निवेश लक्ष्यों या स्टॉक के प्रदर्शन पर आधारित हो सकता है।
अपने पोर्टफोलियो को फिर से संतुलित करें: अपने पोर्टफोलियो की नियमित समीक्षा करें। यदि किसी विशेष स्टॉक में उल्लेखनीय वृद्धि हुई है, तो यह अब आपके पोर्टफोलियो का एक बड़ा हिस्सा हो सकता है। विविधता बनाए रखने के लिए अपनी स्थिति को कम करने पर विचार करें।
स्टॉप-लॉस ऑर्डर का उपयोग करें: यदि स्टॉक एक निश्चित मूल्य पर गिरता है, तो यह स्वचालित रूप से बेचकर आपके लाभ की रक्षा करने में मदद कर सकता है।
मुनाफा बुक करना बाजार की टाइमिंग के बारे में नहीं है, बल्कि आपके निवेश को आपके वित्तीय लक्ष्यों के साथ संरेखित करने के बारे में है।
मुनाफे का पुनर्निवेश

एक बार जब आप मुनाफा बुक कर लेते हैं, तो पुनर्निवेश आपके धन को बढ़ाने की कुंजी है। आप म्यूचुअल फंड में पुनर्निवेश करने पर विचार कर सकते हैं, विशेष रूप से सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड में जो आपके जोखिम सहनशीलता और निवेश क्षितिज के साथ संरेखित होते हैं। यह आपके पोर्टफोलियो में विविधता लाने और संभावित रूप से रिटर्न बढ़ाने में मदद करेगा।

अन्य एसेट क्लास की खोज करना

आपके व्यापक अनुभव को देखते हुए, अन्य एसेट क्लास की खोज करना उचित हो सकता है, जैसे:

डेट फंड: ये सुरक्षा और रिटर्न के बीच संतुलन प्रदान करते हैं, जो उन्हें रूढ़िवादी निवेशकों के लिए एक अच्छा विकल्प बनाता है।
बैलेंस्ड एडवांटेज फंड: ये फंड इक्विटी और डेट के बीच आवंटन को गतिशील रूप से प्रबंधित करते हैं, विकास क्षमता के साथ स्थिरता प्रदान करते हैं।
अंतर्राष्ट्रीय फंड: वैश्विक बाजारों के अधिक सुलभ होने के साथ, अंतर्राष्ट्रीय फंडों में निवेश करने से भारत के बाहर विकास के अवसरों में विविधता और जोखिम मिल सकता है।
सोशल मीडिया इन्फ्लुएंसर पर भरोसा करने के जोखिम
सोशल मीडिया इन्फ्लुएंसर की सलाह से प्रभावित होना आसान है। हालाँकि, उनकी सिफारिशें हमेशा आपके हित में नहीं हो सकती हैं। वे अल्पकालिक लाभ या ट्रेंडिंग स्टॉक पर ध्यान केंद्रित कर सकते हैं, जो अस्थिर हो सकते हैं। अपने निवेश निर्णयों को गहन शोध और अपने वित्तीय लक्ष्यों की समझ पर आधारित करना आवश्यक है।
रेगुलर बनाम डायरेक्ट म्यूचुअल फंड
डायरेक्ट म्यूचुअल फंड में निवेश करना लागत प्रभावी लग सकता है क्योंकि उनके पास कम व्यय अनुपात होता है। हालाँकि, उन्हें अधिक व्यावहारिक दृष्टिकोण की आवश्यकता होती है, क्योंकि आपके पास प्रमाणित वित्तीय योजनाकार (सीएफपी) का मार्गदर्शन नहीं होगा।
सीएफपी के माध्यम से निवेश करने के लाभ
पेशेवर सलाह: एक सीएफपी आपकी वित्तीय स्थिति और लक्ष्यों के आधार पर अनुकूलित सलाह प्रदान करता है।
पोर्टफोलियो प्रबंधन: वे नियमित पोर्टफोलियो समीक्षा और पुनर्संतुलन में मदद करते हैं।
व्यापक वित्तीय नियोजन: एक CFP आपके निवेश, बीमा और सेवानिवृत्ति नियोजन पर विचार करते हुए आपके वित्त का समग्र दृष्टिकोण लेता है।
आपका दुबई फ्लैट और अंतर्राष्ट्रीय विविधीकरण
दुबई में एक फ्लैट खरीदना अंतरराष्ट्रीय स्तर पर विविधता लाने के आपके इरादे को दर्शाता है। दुबई में रियल एस्टेट स्थिरता प्रदान कर सकता है, खासकर बढ़ते बाजार में। हालाँकि, सुनिश्चित करें कि यह आपकी समग्र वित्तीय योजना के अनुरूप हो। अंतर्राष्ट्रीय विविधीकरण फायदेमंद है, लेकिन इसे तरलता और जोखिम के विचारों के साथ संतुलित किया जाना चाहिए।
भारत में अपने किराये का प्रबंधन
चूँकि आपके माता-पिता आपकी किराये की संपत्तियों का प्रबंधन करते हैं, इसलिए यह सुनिश्चित करना आवश्यक है कि उनके पास आवश्यक सहायता हो। यदि संपत्तियों का प्रबंधन बहुत बोझिल हो जाता है, तो आप एक पेशेवर संपत्ति प्रबंधन सेवा को काम पर रखने पर विचार कर सकते हैं। यह आपका समय मुक्त कर सकता है और यह सुनिश्चित कर सकता है कि संपत्तियों का कुशलतापूर्वक प्रबंधन किया जाता है।
एक व्यापक वित्तीय रणनीति विकसित करना
अपने वित्तीय प्रबंधन कौशल को बढ़ाने के लिए, एक व्यापक वित्तीय रणनीति विकसित करने पर विचार करें जिसमें शामिल हैं:
निवेश लक्ष्य: सेवानिवृत्ति, बच्चों की शिक्षा, या धन संचय जैसे अपने वित्तीय लक्ष्यों को स्पष्ट रूप से परिभाषित करें।
एसेट एलोकेशन: अपनी जोखिम सहनशीलता और समय सीमा के आधार पर एसेट क्लास (इक्विटी, डेट, रियल एस्टेट) का सही मिश्रण निर्धारित करें।
समय-समय पर समीक्षा: अपने पोर्टफोलियो की नियमित समीक्षा करें ताकि यह सुनिश्चित हो सके कि यह आपके लक्ष्यों के अनुरूप है। यदि आवश्यक हो तो पुनर्संतुलन करें।
आपातकालीन निधि: सुनिश्चित करें कि आपके पास पर्याप्त आपातकालीन निधि है, विशेष रूप से अचल संपत्ति जैसे अचल संपत्तियों में आपके व्यापक निवेश को देखते हुए।
सेवानिवृत्ति योजना: आपकी आयु और अनुभव को देखते हुए, एक स्पष्ट सेवानिवृत्ति योजना होना महत्वपूर्ण है। विचार करें कि आपके वर्तमान निवेश आपके सेवानिवृत्ति लक्ष्यों के साथ कैसे संरेखित हैं।
कर दक्षता: एक एनआरआई के रूप में, भारत और विदेश में आपके निवेश के कर निहितार्थों पर विचार करना महत्वपूर्ण है। एक सीएफपी आपको कर दक्षता के लिए अपने पोर्टफोलियो को अनुकूलित करने में मार्गदर्शन कर सकता है।
अंतिम अंतर्दृष्टि

आपकी वित्तीय यात्रा प्रभावशाली रही है, जिसमें विविधीकरण और धन निर्माण के लिए एक सक्रिय दृष्टिकोण शामिल है। हालाँकि, ऐसे क्षेत्र हैं जहाँ आप रिटर्न को अधिकतम करने और जोखिम को कम करने के लिए अपनी रणनीति को परिष्कृत कर सकते हैं। अपने रियल एस्टेट निवेशों को समेकित करने, सक्रिय रूप से प्रबंधित म्यूचुअल फंड पर ध्यान केंद्रित करने और अनुशासित लाभ बुकिंग और पुनर्निवेश रणनीति अपनाने पर विचार करें। प्रमाणित वित्तीय योजनाकार से परामर्श करने पर आपको आपकी विशिष्ट वित्तीय स्थिति के अनुरूप व्यक्तिगत सलाह मिलेगी।

सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,
मुख्य वित्तीय योजनाकार,
www.holisticinvestment.in

DISCLAIMER: The content of this post by the expert is the personal view of the rediffGURU. Users are advised to pursue the information provided by the rediffGURU only as a source of information to be as a point of reference and to rely on their own judgement when making a decision.