नमस्ते सर: मेरा बेटा पिछले दो साल से नौकरी कर रहा है और उसकी मासिक आय 60 हजार है, लेकिन उसकी बचत शून्य है। कृपया सलाह दें कि निवेश कहां करना चाहिए?

Ans: यह बहुत अच्छी बात है कि आपके बेटे ने कमाना शुरू कर दिया है, और भविष्य के लिए बचत और निवेश के बारे में उसे मार्गदर्शन देना ज़रूरी है। यहाँ उसके लिए चरण-दर-चरण निवेश योजना दी गई है:

आपातकालीन निधि: 3-6 महीने के खर्च के बराबर आपातकालीन निधि बनाकर शुरुआत करें। यह निधि आसानी से सुलभ होनी चाहिए, जैसे बचत खाता या लिक्विड फंड।
ऋण चुकौती: यदि उसके पास क्रेडिट कार्ड बिल या व्यक्तिगत ऋण जैसे कोई उच्च-ब्याज वाले ऋण हैं, तो भारी ब्याज का भुगतान करने से बचने के लिए पहले उन्हें चुकाना बुद्धिमानी है।
निवेश विकल्प:
इक्विटी म्यूचुअल फंड: लंबी अवधि में धन सृजन के लिए, वह विविध इक्विटी फंड में एसआईपी शुरू कर सकता है। लार्ज-कैप, मिड-कैप और मल्टी-कैप फंड का मिश्रण वृद्धि प्रदान कर सकता है।
पीपीएफ (पब्लिक प्रोविडेंट फंड): 15 साल की लॉक-इन अवधि के साथ लंबी अवधि की बचत के लिए एक कर-कुशल और सुरक्षित विकल्प।
एनपीएस (नेशनल पेंशन सिस्टम): कर लाभ के साथ एक रिटायरमेंट-केंद्रित निवेश, जो इक्विटी, कॉरपोरेट बॉन्ड और सरकारी प्रतिभूतियों का मिश्रण प्रदान करता है।
टर्म इंश्योरेंस: चूंकि वह काम कर रहा है, इसलिए अपने आश्रितों के लिए वित्तीय सुरक्षा सुनिश्चित करने के लिए टर्म इंश्योरेंस प्लान लेने पर विचार करें।
स्वास्थ्य बीमा: चिकित्सा आपात स्थितियों को कवर करने के लिए एक व्यापक स्वास्थ्य बीमा योजना वित्तीय सुरक्षा और कर लाभ प्रदान कर सकती है।
बजट बनाना और बचत करना: उसे खर्चों पर नज़र रखने और बचत करने के क्षेत्रों की पहचान करने के लिए मासिक बजट बनाने के लिए प्रोत्साहित करें। SIP के माध्यम से निवेश को स्वचालित करना भी अनुशासित बचत में मदद कर सकता है।
वित्तीय शिक्षा: उसे वित्तीय नियोजन, बचत और निवेश के महत्व के बारे में शिक्षित करें। उसे किताबें पढ़ने या व्यक्तिगत वित्त पर कार्यशालाओं में भाग लेने के लिए प्रोत्साहित करें।
अनुशासित बचत और निवेश के साथ कम उम्र में शुरुआत करने से उसे समय के साथ एक बड़ा कोष बनाने में मदद मिल सकती है। उसे अपने वित्तीय लक्ष्यों और जोखिम सहनशीलता के अनुरूप व्यक्तिगत मार्गदर्शन के लिए वित्तीय सलाहकार से परामर्श करने के लिए प्रोत्साहित करें।

Ans: ◘बच्चे के भविष्य की योजना बनाने की ज़रूरत को समझना
– आप अपने बच्चे के भविष्य के बारे में सोच रहे हैं। यह समझदारी और समय की मांग है।
– 5 साल की उम्र में, आपके बच्चे के पास उच्च शिक्षा तक लगभग 12-15 साल का समय होता है।
– करियर और शिक्षा की लागत तेज़ी से बढ़ रही है। शुरुआती योजना इस बोझ को कम कर सकती है।
– सही रणनीति के साथ अभी 2 लाख रुपये का निवेश करने से मज़बूत समर्थन मिल सकता है।
– एक प्रमाणित वित्तीय योजनाकार हमेशा ऐसी ज़रूरतों के लिए अनुशासित, लक्ष्य-आधारित निवेश की सलाह देता है।

◘अपने लक्ष्य और समय-सीमा को स्पष्ट करना
– इसका उद्देश्य आपके बच्चे की शिक्षा और करियर के लिए धन जुटाना है।
– समय-सीमा दीर्घकालिक है। इसलिए आप इक्विटी-उन्मुख विकल्पों पर विचार कर सकते हैं।
– आपको विभिन्न चरणों में सुरक्षा, विकास और तरलता की आवश्यकता होती है।
– महत्वपूर्ण बात यह है कि 18 से 22 वर्ष की आयु के बीच चरणबद्ध निकासी की योजना बनाएँ।
– यह स्पष्ट रूप से समझना कि धन का उपयोग कब और कैसे किया जाएगा, मददगार होता है।

◘निवेश आवंटन और संरचना का महत्व
– 2 लाख रुपये की एकमुश्त राशि एक अच्छी शुरुआत है, लेकिन पूरे लक्ष्य के लिए पर्याप्त नहीं है।
– इस एकमुश्त राशि को बाद में आय की अनुमति मिलने पर नियमित SIP के साथ मिलाएँ।
– 2 लाख रुपये को एक ही जगह निवेश करने के बजाय विविध साधनों में बाँट दें।
– आप विकास-केंद्रित और सुरक्षा-केंद्रित विकल्पों को मिला सकते हैं।
– यह संयोजन समय के साथ जोखिम और प्रतिफल को संतुलित करता है।

◘दीर्घकालिक शिक्षा लक्ष्यों के लिए म्यूचुअल फंड
– म्यूचुअल फंड दीर्घकालिक धन सृजन के लिए आदर्श हैं।
– इंडेक्स फंड नहीं, बल्कि सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड चुनें।
– इंडेक्स फंड बाजार का अनुसरण करते हैं और इनमें रणनीति या नकारात्मक पक्ष से सुरक्षा का अभाव होता है।
– एक्टिव फंड्स में फंड मैनेजर होते हैं जिनका लक्ष्य बाज़ार से बेहतर रिटर्न हासिल करना होता है।
– आपके मामले में, मल्टीकैप या फ्लेक्सीकैप एक्सपोज़र वाले इक्विटी म्यूचुअल फंड सबसे अच्छे हैं।
– 10-15 वर्षों में, ये मुद्रास्फीति को मात देने वाली वृद्धि दर बनाने में मदद करते हैं।
– हमेशा किसी प्रमाणित वित्तीय योजनाकार या म्यूचुअल फंड वितरक के माध्यम से निवेश करें।
– जब तक आप फंड चयन के विशेषज्ञ न हों, डायरेक्ट प्लान से बचें।

◘डायरेक्ट प्लान क्यों नहीं
– डायरेक्ट प्लान में व्यय अनुपात कम होता है, लेकिन कोई मार्गदर्शन या ट्रैकिंग नहीं होती।
– बिना मदद के आप गलत फंड चुनने का जोखिम उठाते हैं।
– सीएफपी-समर्थित एमएफडी के माध्यम से नियमित प्लान निगरानी और सहायता के साथ आते हैं।
– यह दीर्घकालिक अनुशासन और लक्ष्य सुधार के लिए महत्वपूर्ण है।
– डायरेक्ट प्लान में बचाई गई लागत, अगर गलतियाँ होती हैं, तो बड़े नुकसान का कारण बन सकती है।

◘स्थिरता के लिए निश्चित आय घटक
– सुरक्षा के लिए कुछ हिस्सा निश्चित रिटर्न वाले उपकरणों में रखें।
– आप राशि का 25% निश्चित विकल्पों में लगा सकते हैं।
– इससे स्थिरता मिलती है और बाज़ार के खराब प्रदर्शन की स्थिति में वापसी का विकल्प मिलता है।
– डाकघर के विकल्प या उच्च-गुणवत्ता वाले डेट फंडों पर विचार किया जा सकता है।
– उदाहरण के लिए, 5-वर्षीय लघु बचत योजनाएँ अच्छे और सुरक्षित रिटर्न प्रदान करती हैं।

◘बच्चों के लिए विशेष बचत उपकरण
– कुछ सरकार समर्थित बाल बचत योजनाएँ कर लाभ और निश्चित रिटर्न प्रदान करती हैं।
– ये आपके निवेश के सुरक्षित हिस्से के लिए आदर्श हैं।
– लॉक-इन और परिपक्वता शिक्षा के वर्षों के साथ मेल खाते हैं।
– लेकिन पूरा पैसा यहाँ न लगाएँ, क्योंकि रिटर्न मुद्रास्फीति को मात नहीं दे सकता।
– ऐसे विकल्पों का उपयोग इक्विटी फंडों के पूरक के रूप में करें, उनकी जगह लेने के लिए नहीं।

◘बीमा निवेश नहीं है
– किसी भी बाल बीमा योजना या एंडोमेंट पॉलिसी से बचें।
– ये कम रिटर्न देते हैं और बीमा को निवेश के साथ मिला देते हैं।
– दीर्घकालिक ज़रूरतों के लिए, ये अकुशल और प्रतिबंधात्मक होते हैं।
– माता-पिता के लिए शुद्ध टर्म इंश्योरेंस ज़रूरी है, निवेश से जुड़ी बीमा योजनाएँ नहीं।
– अगर आपके पास ऐसी कोई एलआईसी या यूलिप योजना है, तो उसे सरेंडर करके म्यूचुअल फंड में दोबारा निवेश करें।

◘सोना और सॉवरेन गोल्ड बॉन्ड – अच्छा है, लेकिन मुख्य नहीं
– सोना विविधीकरण का एक अच्छा ज़रिया हो सकता है, लेकिन शिक्षा योजना का मुख्य ज़रिया नहीं।
– सोने में निवेश को अपनी कुल संपत्ति के 10-15% तक सीमित रखना सबसे अच्छा है।
– आपात स्थिति में या सोने की कीमतों में तेज़ी से बढ़ोतरी होने पर ये मददगार हो सकते हैं।
– लेकिन सोना आय या लगातार रिटर्न नहीं देता।

◘बच्चे के भविष्य के लिए रियल एस्टेट से बचें
– रियल एस्टेट में तरलता की कमी होती है और इसकी निकासी की समय-सीमा अप्रत्याशित होती है।
– शिक्षा जैसे विशिष्ट समय के लक्ष्यों के लिए उपयुक्त नहीं है।
– इसके अलावा, बच्चे के 18वें जन्मदिन के आस-पास संपत्ति बेचना मुश्किल हो सकता है।
– इस लक्ष्य के लिए संपत्ति खरीदने में पैसा लगाने से बचें।

◘इंडेक्स फंड या ईटीएफ पर निर्भर न रहें
– इंडेक्स फंड अप्रबंधित होते हैं और इंडेक्स की तरह ही होते हैं, जिनमें कोई नकारात्मक सुरक्षा नहीं होती।
– अस्थिर बाजारों में, इंडेक्स फंड बिना किसी हस्तक्षेप के अपना मूल्य खो सकते हैं।
– सक्रिय फंड बदलती बाजार स्थितियों और क्षेत्रों के अनुसार ढल जाते हैं।
– आपका लक्ष्य महत्वपूर्ण है। निष्क्रिय रणनीतियों के साथ जोखिम न लें।
– ईटीएफ और इंडेक्स रणनीतियाँ बाजार विशेषज्ञों के लिए सबसे उपयुक्त हैं, न कि दीर्घकालिक लक्ष्यों के लिए।

◘म्यूचुअल फंड में कर दक्षता
– नए नियमों के तहत 1.25 लाख रुपये से अधिक के दीर्घकालिक लाभ पर 12.5% कर लगता है।
– अल्पकालिक पूंजीगत लाभ पर 20% कर लगता है।
– डेट म्यूचुअल फंड्स के लिए, सभी लाभों पर आपके टैक्स स्लैब के अनुसार कर लगाया जाता है।
– समय के साथ SIP के माध्यम से निवेश करने से लागत को औसत करने और कर परिणामों को बेहतर बनाने में मदद मिलती है।
– समग्र लक्ष्य नियोजन के भाग के रूप में कर नियोजन का उपयोग करें।

◘पुनर्संतुलन और वार्षिक समीक्षा
– निवेश करने के बाद, किसी प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के साथ अपनी योजना की वार्षिक समीक्षा करें।
– यदि कोई श्रेणी बेहतर या कम प्रदर्शन करती है, तो पुनर्संतुलन करें।
– जैसे-जैसे आपका बच्चा बड़ा होता है, कुछ इक्विटी को सुरक्षित फंडों में स्थानांतरित करें।
– उपयोग करने से लगभग 3-5 साल पहले, जोखिम को धीरे-धीरे कम करें।
– इससे लाभ सुरक्षित रहता है और बेहतर पूर्वानुमान मिलता है।

◘योजना को मजबूत करने के लिए SIP जोड़ना
– केवल 2 लाख रुपये की एकमुश्त राशि पूरी लागत को कवर नहीं करेगी।
– साथ ही एक छोटी मासिक SIP भी जोड़ें। 2000 से 5000 रुपये भी मदद करते हैं।
– आय बढ़ने पर SIP बढ़ाएँ।
– सबसे अच्छे परिणामों के लिए एकमुश्त राशि और SIP को मिलाएँ।
– स्वचालित निवेश आदत बनाते हैं और भावनात्मक निर्णयों को कम करते हैं।

◘बाल-केंद्रित पोर्टफोलियो बनाना
– आपके निवेश मिश्रण को आपके बच्चे के साथ बढ़ना चाहिए।
– जब बच्चा छोटा हो तो विकास के साधन शामिल करें।
– जैसे-जैसे लक्ष्य नज़दीक आता है, सुरक्षा स्तर बढ़ाएँ।
– उचित ट्रैकिंग और दस्तावेज़ीकरण का उपयोग करें।
– एक नामांकित व्यक्ति नियुक्त करें और जीवनसाथी को योजना के बारे में सूचित रखें।

◘आपातकालीन निधि और सावधि बीमा
– पारिवारिक ज़रूरतों के लिए हमेशा एक अलग आपातकालीन निधि बनाए रखें।
– इससे बच्चे के लिए किए गए निवेश टूटने से बचते हैं।
– सुनिश्चित करें कि आपके पास पर्याप्त सावधि बीमा कवरेज है।
– इससे यह सुनिश्चित होता है कि आपकी अनुपस्थिति में भी बच्चे का भविष्य सुरक्षित रहे।

◘अचल संपत्तियों में सब कुछ लॉक करने से बचें
– शिक्षा के भुगतान की समय सीमा के दौरान तरलता महत्वपूर्ण होती है।
– लंबी लॉक-इन अवधि वाले उपकरणों में पूरा पैसा लगाने से बचें।
– तरलता और विकास में सावधानी से संतुलन बनाए रखें।
– अनिश्चित समय में लचीले निकासी विकल्प मददगार होते हैं।

◘शिक्षा ऋण अंतिम उपाय होना चाहिए
– यदि आप पहले से योजना बनाते हैं, तो आप बाद में शिक्षा ऋण लेने से बच सकते हैं।
– ऋण ब्याज के बोझ और तनाव के साथ आते हैं।
– शुरुआती निवेश से स्व-वित्तपोषित शिक्षा कोष बनाने में मदद मिलती है।
– इससे बच्चे को अधिक विकल्प और आत्मविश्वास मिलता है।

◘दस्तावेज़ीकरण और लक्ष्य ट्रैकिंग स्पष्ट रखें
– इस लक्ष्य के लिए सभी निवेशों का एक फ़ाइल या डिजिटल रिकॉर्ड बनाए रखें।
– जहाँ तक संभव हो, एक अलग फ़ोलियो या खाते का उपयोग करें।
– सभी निवेशों पर अपने बच्चे का नाम या उद्देश्य अंकित करें।
– इससे अनुशासन और स्पष्टता बढ़ती है।

◘एक प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के साथ काम करें
– ऐसे लक्ष्यों के लिए, विशेषज्ञ की सलाह ज़रूरी है।
– एक सीएफपी उत्पाद चयन, पुनर्संतुलन और ट्रैकिंग में मदद करता है।
– वे आपको कर और निकासी योजना के बारे में भी मार्गदर्शन देते हैं।
– उनकी विशेषज्ञता फंड रिटर्न के अलावा भी मूल्य जोड़ती है।
– ऐसे सलाहकार का चयन करें जो दीर्घकालिक दृष्टिकोण से काम करता हो।

◘अंततः
– अपने बेटे के भविष्य के लिए 2 लाख रुपये का निवेश एक शानदार शुरुआत है।
– इक्विटी फंड और निश्चित आय विकल्पों में इसका बुद्धिमानी से उपयोग करें।
– बीमा-लिंक्ड उत्पादों और डायरेक्ट म्यूचुअल फंड से बचें।
– हर साल योजना की समीक्षा करते रहें और उसमें कुछ जोड़ते रहें।
– एक प्रमाणित वित्तीय योजनाकार यह सुनिश्चित कर सकता है कि यह लक्ष्य आत्मविश्वास से पूरा हो।
– आपका अनुशासन और दीर्घकालिक दृष्टिकोण आपके बच्चे के भविष्य को बेहतर ढंग से आकार देगा।

सादर,
के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,
मुख्य वित्तीय योजनाकार,
www.holisticinvestment.in
https://www.youtube.com/@HolisticInvestment

Ans: आपने अपने बेटे के लिए एक बहुत अच्छी नींव रखी है। 26 साल की उम्र में, वह पहले से ही अच्छी तनख्वाह कमा रहा है। वह अपने निवेशों को लेकर भी अनुशासित है। यह एक बेहतरीन शुरुआत है। कई लोगों को शुरुआत करने में सालों लग जाते हैं। उसने सही समय पर शुरुआत की है। सही रणनीति के साथ, 5 साल में 1 करोड़ रुपये का उसका लक्ष्य संभव है। आइए मैं उसके निवेश के लिए एक 360-डिग्री दृष्टिकोण साझा करता हूँ।

"वर्तमान वित्तीय स्थिति"

"मासिक आय 1.8 लाख रुपये है।
"मासिक एसआईपी पहले से ही 40,000 रुपये है।
"मासिक खर्च 40,000 रुपये है।
"वह एफडी में 2 लाख रुपये का आपातकालीन फंड बनाने की योजना बना रहा है।
"निवेश के लिए अतिरिक्त 70,000 रुपये उपलब्ध हैं।

यह मजबूत अधिशेष दर्शाता है। उसका बचत अनुपात बहुत अधिक है। इस उम्र में, यह एक बड़ा फायदा है।

"आपातकालीन फंड और तरलता"

आपातकालीन फंड महत्वपूर्ण है। 2 लाख रुपये की FD एक अच्छी शुरुआत है। लेकिन आपातकालीन निधि कम से कम 6 महीने के खर्च के बराबर होनी चाहिए। यानी लगभग 2.5 से 3 लाख रुपये। वह कुछ FD में और कुछ लिक्विड म्यूचुअल फंड में रख सकता है। इससे तरलता सुनिश्चित होती है और FD की तुलना में बेहतर रिटर्न मिलता है।

आपातकालीन धन सुरक्षित रहना चाहिए। अन्य लक्ष्यों के लिए इसे न छुएँ। इससे मन को शांति मिलती है।

"जोखिम प्रोफ़ाइल और समय सीमा"

वह युवा है और उसके पास 1 करोड़ रुपये के लक्ष्य के लिए 5 साल का समय है। उम्र के साथ, वह इक्विटी में ज़्यादा निवेश कर सकता है। लेकिन हमें जोखिम को संतुलित करना चाहिए। इक्विटी के लिहाज से लक्ष्य अल्पकालिक है। इसलिए हमें 100% इक्विटी पर नहीं जाना चाहिए। इक्विटी और डेट का मिश्रण ज़्यादा सुरक्षित है।

5 साल में धन सृजन के लिए, इक्विटी म्यूचुअल फंड काम कर सकते हैं। लेकिन स्थिरता के लिए हमें डेट फंड के साथ संयोजन करना चाहिए।

"मौजूदा SIP मूल्यांकन"

वर्तमान में वह 25,000 रुपये और 15,000 रुपये का निवेश करता है। कुल मिलाकर 40,000 रुपये। यह एक अच्छी शुरुआत है। अगर ये इक्विटी म्यूचुअल फंड में हैं, तो ये अच्छी स्थिति में हैं। लेकिन उन्हें यह ज़रूर देखना चाहिए कि क्या ये सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड हैं।

इंडेक्स फंड कम लागत के लिए आकर्षक लगते हैं। लेकिन इनके स्पष्ट नुकसान भी हैं। इंडेक्स फंड बस बाज़ार का अनुसरण करते हैं। ये बेहतर प्रदर्शन नहीं कर सकते। ये बाज़ार के जोखिमों को भी पूरी तरह से झेलते हैं। सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड बेहतर होते हैं। इन्हें अनुभवी प्रबंधकों द्वारा चलाया जाता है। ये सर्वोत्तम स्टॉक और सेक्टर चुन सकते हैं। ये सक्रिय आवंटन द्वारा जोखिम भी कम करते हैं। इसलिए अच्छे सक्रिय फंडों में निवेश जारी रखना समझदारी है।

"नए अधिशेष के लिए निवेश आवंटन"

वह प्रति माह अतिरिक्त 70,000 रुपये का निवेश कर सकते हैं। आवंटन संतुलित होना चाहिए:
"विविध इक्विटी म्यूचुअल फंड में लगभग 50,000 रुपये।
"डेट म्यूचुअल फंड या अल्पकालिक फंड में लगभग 20,000 रुपये।

यह संतुलन अस्थिरता को कम करता है। यह स्थिर विकास भी सुनिश्चित करता है।

"डायरेक्ट फंड से क्यों बचें"

कम व्यय अनुपात के साथ डायरेक्ट प्लान आकर्षक लगते हैं। लेकिन प्रत्यक्ष निवेश में छिपी चुनौतियाँ हैं। मार्गदर्शन के बिना, निवेशक गलत चुनाव करते हैं। प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के माध्यम से नियमित योजना पेशेवर निगरानी प्रदान करती है। यह सही समय पर पोर्टफोलियो का पुनर्संतुलन सुनिश्चित करती है। यह महंगी गलतियों से बचाती है। अतिरिक्त खर्च पोर्टफोलियो के लिए बीमा की तरह है। दीर्घकालिक लाभ कहीं अधिक हैं।

"कराधान परिप्रेक्ष्य"

इक्विटी फंडों के लिए, नए नियम लागू होते हैं। यदि 1 वर्ष से अधिक समय तक निवेश किया जाता है, तो लाभ दीर्घकालिक होता है। 1.25 लाख रुपये से अधिक पर, LTCG पर 12.5% कर लगता है। अल्पकालिक लाभ पर 20% कर लगता है। डेट फंडों के लिए, STCG और LTCG दोनों पर आय स्लैब के अनुसार कर लगता है। इसलिए उसे कम से कम 1 वर्ष के लिए इक्विटी फंडों को निवेशित रखना चाहिए। इससे कर का बोझ कम होगा। कर कम रखने के लिए उसे रिडेम्पशन की भी समझदारी से योजना बनानी चाहिए।

"1 करोड़ रुपये का लक्ष्य नियोजन"

वह 5 वर्षों में 1 करोड़ रुपये कमाना चाहता है। 40,000 रुपये की SIP और 70,000 रुपये की अतिरिक्त SIP के साथ, कुल राशि 1.1 लाख रुपये मासिक हो जाती है। अनुशासित इक्विटी निवेश के साथ, 1 करोड़ रुपये तक पहुँचना यथार्थवादी है। सक्रिय फंडों से रिटर्न चक्रवृद्धि हो सकता है। लेकिन उसे सीधी वृद्धि की उम्मीद नहीं करनी चाहिए। अस्थिरता रहेगी। निवेशित बने रहना महत्वपूर्ण है।

"विविधीकरण रणनीति"

उसे इन क्षेत्रों में निवेश करना चाहिए:
"स्थिरता के लिए लार्ज-कैप इक्विटी फंड।
"उच्च वृद्धि के लिए मिड-कैप इक्विटी फंड।
"संतुलन के लिए हाइब्रिड फंड।
"सुरक्षा के लिए डेट फंड।

इससे संकेन्द्रण जोखिम से बचा जा सकता है। यह सुचारू वृद्धि सुनिश्चित करता है।

"समीक्षा और निगरानी"

पोर्टफोलियो की समीक्षा साल में एक बार अवश्य की जानी चाहिए। न ज़्यादा बार, न कम। समीक्षा में निम्नलिखित बातों की जाँच होनी चाहिए:
"प्रतिस्पर्धियों की तुलना में फंड का प्रदर्शन।
"लक्ष्य के अनुसार आवंटन शेष।
"पुनर्संतुलन की कोई आवश्यकता।

यदि कोई फंड लगातार खराब प्रदर्शन करता है, तो उसे बदल देना चाहिए। अन्यथा, धैर्य रखें। बार-बार निवेश बदलने से रिटर्न कम हो जाता है।

"बीमा सुरक्षा"

धन सृजन से पहले, सुरक्षा ज़रूरी है। उसे टर्म इंश्योरेंस लेना चाहिए। उसकी उम्र में, प्रीमियम कम होगा। कवर वार्षिक आय का कम से कम 15 गुना होना चाहिए। साथ ही, स्वास्थ्य बीमा अनिवार्य है। अगर नियोक्ता प्रदान करता है, तो भी एक व्यक्तिगत कवर खरीदें। आपातकालीन निधि, टर्म कवर, स्वास्थ्य कवर एक ढाल का काम करते हैं। उसके बाद ही निवेश सुरक्षित रूप से बढ़ता है।

"व्यवहार अनुशासन"

ज़्यादातर निवेशक बाज़ारों के कारण नहीं, बल्कि व्यवहार के कारण असफल होते हैं। बाज़ार में गिरावट के दौरान उसे शांत रहना चाहिए। उसे SIP बंद करने से बचना चाहिए। उसे जल्दी निकासी से बचना चाहिए। उसे नए लोकप्रिय फंड के पीछे नहीं भागना चाहिए। उसे प्रक्रिया पर भरोसा रखना चाहिए। धैर्य सबसे बड़ा धन-निर्माण है।

"सेवानिवृत्ति और दीर्घकालिक दृष्टि"

हालाँकि वर्तमान लक्ष्य 5 वर्षों में 1 करोड़ रुपये है, उसे दीर्घकालिक योजना भी बनानी चाहिए। सेवानिवृत्ति के लिए बहुत बड़े कोष की आवश्यकता होगी। जल्दी शुरुआत करने से बहुत लाभ मिलता है। 1 करोड़ रुपये तक पहुँचने के बाद भी, उसे SIP जारी रखना चाहिए। धन सृजन एक बार का काम नहीं है। यह जीवन भर चलने वाला सफर है।

"कर बचत निवेश"

वह 80C के तहत कर बचत म्यूचुअल फंड का उपयोग कर सकते हैं। ये कर लाभ के साथ इक्विटी निवेश प्रदान करते हैं। लेकिन उसे सिर्फ़ टैक्स के लिए ज़्यादा निवेश नहीं करना चाहिए। टैक्स बचत गौण है। संपत्ति निर्माण प्राथमिक है।

"जीवनशैली प्रबंधन"

उसके खर्च अभी 40,000 रुपये हैं। जीवनशैली के साथ ये बढ़ेंगे। लेकिन उसे जीवनशैली की मुद्रास्फीति को बचत में सेंध लगाने से बचना चाहिए। बचत दर हमेशा 40% से ऊपर रहनी चाहिए। यह आदत जल्दी वित्तीय स्वतंत्रता सुनिश्चित करेगी।

"संपत्ति आवंटन सिद्धांत"

संपत्ति आवंटन विकास का इंजन है। इक्विटी शक्ति देती है। ऋण संतुलन देता है। एक युवा निवेशक ज़्यादा इक्विटी रख सकता है। लेकिन चूँकि लक्ष्य केवल 5 साल का है, इसलिए कुछ ऋण की आवश्यकता होती है। 70:30 अनुपात अच्छा काम करता है। लक्ष्य के करीब, इक्विटी कम करें। ऋण बढ़ाएँ। इससे धन की सुरक्षा होती है।

"लक्ष्य-आधारित निवेश का महत्व"

हर निवेश एक लक्ष्य से जुड़ा होना चाहिए। यहाँ, लक्ष्य 5 साल में 1 करोड़ रुपये है। लेकिन उसके पास कार, घर, शादी, सेवानिवृत्ति जैसे लक्ष्य भी हो सकते हैं। प्रत्येक के लिए अलग-अलग पोर्टफोलियो बनाएँ। इससे भ्रम की स्थिति नहीं रहती। यह सही आवंटन भी सुनिश्चित करता है।

" बचने योग्य गलतियाँ

– SIP को बीच में न रोकें।
– तुरंत रिटर्न के पीछे न भागें।
– सिर्फ़ FD पर निर्भर न रहें।
– दोस्तों से सलाह न लें।
– बीमा को निवेश के साथ न मिलाएँ।

इन गलतियों से बचना ही आधी सफलता है।

» अंततः

आपके बेटे का आधार मज़बूत है। 26 साल की उम्र में, वह पहले से ही आगे है। 1.1 लाख रुपये मासिक SIP, अनुशासित निवेश और संतुलन के साथ, 5 साल में उसका 1 करोड़ रुपये का लक्ष्य हासिल किया जा सकता है। उसे धैर्य रखना चाहिए, सालाना समीक्षा करनी चाहिए और प्रक्रिया पर भरोसा रखना चाहिए। बड़ी संपत्ति के लिए उसे 5 साल से आगे भी जारी रखना चाहिए। उसकी शुरुआती शुरुआत ही उसका सबसे बड़ा उपहार है। इससे उसे ज़्यादातर लोगों की तुलना में जल्दी आर्थिक आज़ादी मिलेगी।

सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,

मुख्य वित्तीय योजनाकार,

www.holisticinvestment.in

https://www.youtube.com/@HolisticInvestment