मैं 45 साल का हूँ। 1.5 लाख मेरा घर ले जाने वाला वेतन (वार्षिक बोनस सहित) है। 18 हजार किराए से मिलते हैं। माँ की पेंशन+उनकी FD पर मिलने वाला ब्याज 15 हजार प्रति माह। 3 मकान 60 लाख, 75 लाख और 30 लाख रुपये के हैं। 1 प्लॉट 30 लाख। FD 32 लाख, शेयर 2.15 लाख। SIP 25 हजार, ppf 19.5 लाख, pf 20.7 लाख, nps 9.7 लाख वर्तमान मूल्य, गोल्ड बॉन्ड 8 लाख वर्तमान मूल्य। एक गृह ऋण 19.8 लाख शेष है (मैं प्रत्येक ईएमआई में 15 हजार अतिरिक्त चुकाता हूं इसलिए केवल 4 वर्ष शेष हैं इसलिए मैं अपने 20 वर्ष के गृह ऋण को 10 वर्ष में ही समाप्त कर दूंगा। कार ऋण 7 लाख 5 वर्ष के लिए शेष है। 30 लाख के सोने के आभूषण। क्या मेरी बचत ठीक चल रही है? हम एक साधारण पारंपरिक परिवार हैं और बचत निवेश पर विश्वास करते हैं। खर्च 48 हजार गृह ऋण ईएमआई। कार 13600 ईएमआई 2 बच्चों के लिए कुल 21 हजार प्रति माह स्कूल फीस। घर का खर्च 15 हजार प्रति माह अन्य खर्च 10-12 हजार प्रति माह मेरी गणना के अनुसार मैं लगभग 40-45 हजार प्रति माह बचाता हूं। क्या सेवानिवृत्ति के बाद 43 करोड़ मेरे लिए पर्याप्त होंगे
Ans: आपकी बचत मानसिकता और अनुशासित निवेश आदत देखकर बहुत अच्छा लगा। आपके पास एक मजबूत परिसंपत्ति आधार और स्पष्ट लक्ष्य हैं। आइए हम आपकी स्थिति का गंभीरता से आकलन करें और एक अच्छी रणनीति प्रदान करें।
आपकी वर्तमान संपत्ति स्थिति का मूल्यांकन
आयु: 45 वर्ष
घरेलू वेतन: 1.5 लाख रुपये प्रति माह (बोनस सहित)
किराये की आय: 18,000 रुपये प्रति माह
माँ की पेंशन + FD ब्याज: 15,000 रुपये प्रति माह
कुल मासिक प्रवाह: 1.83 लाख रुपये
आपका सुनिश्चित नकदी प्रवाह मजबूत है। आपके पास विभिन्न श्रेणियों में संपत्तियां भी हैं:
आवासीय संपत्तियां: 60 लाख रुपये, 75 लाख रुपये, 30 लाख रुपये
प्लॉट: 30 लाख रुपये
एफडी होल्डिंग: 32 लाख रुपये
शेयर: 2.15 लाख रुपये
म्यूचुअल फंड एसआईपी: 25 हजार रुपये प्रति माह
पीपीएफ बैलेंस: 19.5 लाख रुपये
पीएफ: 20.7 लाख रुपये
एनपीएस: 9.7 लाख रुपये
सॉवरेन गोल्ड बॉन्ड: 8 लाख रुपये
सोने के आभूषण: 30 लाख रुपये
आपकी ज्ञात देनदारियां:
गृह ऋण: 19.8 लाख रुपये शेष, 10 वर्ष की अवधि शेष
कार ऋण: 7 लाख रुपये शेष, 5 वर्ष की अवधि
मासिक दायित्व:
गृह ईएमआई: 48 हजार रुपये
कार ईएमआई: 13,600 रुपये
बच्चों की स्कूल फीस: 21 हजार रुपये
घरेलू खर्च: 15 हजार रुपये
अन्य खर्च: 10-12 हजार रुपये
अनुमानित मासिक बचत: 40-45 हजार रुपये
आपका प्रश्न: क्या यह प्रगति अच्छी है? क्या रिटायरमेंट पर 4.3 करोड़ रुपये पर्याप्त होंगे? क्या आप 57-58 साल की उम्र में रिटायर हो सकते हैं? आइए आकलन करें।
निकट भविष्य में आय स्थिरता
आपकी वर्तमान मासिक आमद (वेतन को छोड़कर) कुल 33,000 रुपये है। यह मददगार है, लेकिन मामूली है।
आपका वेतन मुख्य स्रोत है। सक्रिय और निष्क्रिय आमद दोनों को सावधानीपूर्वक प्रबंधित करना जारी रखें।
ऋण की स्थिति
19.8 लाख रुपये पर गृह ऋण: आप 15 हजार रुपये अतिरिक्त ईएमआई का भुगतान करते हैं। इससे अवधि कम हो जाती है और ब्याज कम हो जाता है।
7 लाख रुपये का कार ऋण 5 साल में खत्म हो जाएगा। अच्छा है।
अतिरिक्त नकदी का उपयोग करके गृह ऋण चुकौती में तेजी लाना बेहतर है।
नए ऋण की कोई आवश्यकता नहीं है। सेवानिवृत्ति से पहले ऋण-मुक्त होने का लक्ष्य है।
व्यय विश्लेषण और बचत स्वास्थ्य
कुल मासिक व्यय (निश्चित + परिवर्तनीय): लगभग 1.17 लाख रु.
1.83 लाख रु. के मासिक शुद्ध प्रवाह के साथ, आप 66,000 रु. बचाते हैं. यह व्यय के बाद ~40–45k बचत के आपके कथन से मेल खाता है.
आपकी वर्तमान बचत दर (~36%) आपकी उम्र के हिसाब से मज़बूत है.
यह अच्छा है कि आप लगभग 36% का विवेकपूर्ण व्यय अनुपात बनाए रखते हैं.
सेवानिवृत्ति कोष की ज़रूरत का आकलन
आपने 57–58 वर्ष—12–13 वर्ष बाद सेवानिवृत्ति का लक्ष्य रखा है.
आपका अनुमान है कि सेवानिवृत्ति पर आपको 4.3 करोड़ रु. कोष की ज़रूरत होगी. आइए पर्याप्तता की जाँच करें.
सामान्य धारणाएँ:
सेवानिवृत्ति के बाद का वार्षिक व्यय: 15 लाख रुपये (लगभग 1.25 लाख रुपये मासिक)
58 वर्ष के बाद का जीवन 30 वर्ष (88 वर्ष की आयु तक) हो सकता है
मुद्रास्फीति-समायोजित 15 लाख रुपये सालाना कमाने के लिए, मध्यम निकासी और पोर्टफोलियो रिटर्न मानते हुए 4-5 करोड़ रुपये का कोष उचित लगता है।
इसलिए, आपका 4.3 करोड़ रुपये का लक्ष्य एक सरल रूढ़िवादी मॉडल के साथ संरेखित प्रतीत होता है
अपने कोष संचय का अनुमान लगाना
आपके पास वर्तमान में निम्नलिखित संपत्ति है:
रियल एस्टेट: 1.95 करोड़ रुपये
वित्तीय संपत्ति (एफडी, पीपीएफ, पीएफ, एनपीएस, एसजीबी, शेयर): कुल लगभग 1.12 करोड़ रुपये
चालू एसआईपी: 25 हजार रुपये प्रति माह
अगले 13 वर्षों में:
आपका पीएफ, पीपीएफ, एनपीएस योगदान और ब्याज के माध्यम से बढ़ेगा
एसआईपी योगदान चक्रवृद्धि होगा
ऋण दायित्व कम हो जाएगा
अनुशासित निवेश और कोई बड़ी जीवनशैली मुद्रास्फीति नहीं होने के साथ, आप 4-5 करोड़ रुपये का कोष बनाने की राह पर हैं।
लेकिन, एक केंद्रित रणनीति की आवश्यकता है। आइए हम इसकी रूपरेखा बनाते हैं।
वर्तमान संपत्तियों को अनुकूलित करने की रणनीति
अपनी संपत्ति रखें। यह प्रति माह 18 हजार रुपये का किराया देती है।
संपत्ति को पेंशन-आय वाली रियल एस्टेट में न बदलें। इसके लिए प्रयास करना पड़ता है।
लिक्विड रिजर्व के रूप में 32 लाख रुपये की एफडी बनाए रखें।
एनपीएस, पीएफ, पीपीएफ को रिटायरमेंट मिक्स का हिस्सा बनाए रखें। ये सभी टैक्स-एफिशिएंट साधन हैं।
शेयर: लंबी अवधि में ग्रोथ का लाभ उठाने के लिए एसआईपी के जरिए छोटे इक्विटी एक्सपोजर को जारी रखें।
सॉवरेन गोल्ड बॉन्ड और आभूषण: पोर्टफोलियो वेट का 5–8% बनाए रखें।
ऋण कटौती योजना
होम लोन: 15 हजार रुपये की अतिरिक्त ईएमआई का भुगतान करें। इससे कुल ब्याज में काफी कमी आती है।
अगर संभव हो तो 55 साल की उम्र से पहले होम लोन को बंद करने का लक्ष्य रखें।
कार लोन 5 साल में खत्म हो जाएगा। फिर 13.6 हजार रुपये को निवेश या लोन प्रीपेमेंट की ओर पुनर्निर्देशित करें।
वित्तीय बोझ को कम करने और मासिक अधिशेष बढ़ाने के लिए रिटायरमेंट से पहले कर्ज खत्म करें।
एसआईपी प्लानिंग और एसेट एलोकेशन
25 हजार रुपये प्रति महीने की मौजूदा एसआईपी अच्छी है। लेकिन आप इसे चुनिंदा तरीके से बढ़ा सकते हैं।
होम और कार लोन खत्म होने के बाद, उस ईएमआई को एसआईपी में पुनर्निर्देशित करें।
अगले 5-7 वर्षों में एसआईपी में कम से कम 25-30 हजार रुपये प्रति माह की वृद्धि करें।
एसेट एलोकेशन अनुपात बनाए रखें: 60% ऋण/स्थिर आय, 30% इक्विटी, 10% सोना।
इंडेक्स फंड में निवेश न करें—उनमें सक्रिय जोखिम प्रबंधन की कमी होती है।
डायरेक्ट फंड का उपयोग न करें—उनमें मार्गदर्शन, पेशेवर समीक्षा और पुनर्संतुलन की कमी होती है।
अनुशासित विकास और आवधिक पोर्टफोलियो समीक्षा सुनिश्चित करने के लिए प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के मार्गदर्शन में नियमित योजनाओं के माध्यम से सक्रिय रूप से प्रबंधित इक्विटी और हाइब्रिड फंड का उपयोग करें।
आपातकालीन और आकस्मिक योजना
आपात स्थिति या चिकित्सा घटनाओं के लिए आपको लिक्विड फंड की आवश्यकता होती है।
लिक्विड फंड या स्वीप-इन FD में 6-12 महीने के खर्च (7-8 लाख रुपये) बनाए रखें।
यदि आवश्यक हो तो अपनी माँ के लिए अलग से एक बफर रखें।
अपने और परिवार के लिए स्वास्थ्य कवर पर विचार करें, क्योंकि वृद्धावस्था में चिकित्सा लागत बढ़ जाती है।
बच्चों की शिक्षा की योजना
आपके बच्चों की स्कूल फीस कुल 21 हजार रुपये प्रति माह है।
आपकी मौजूदा बचत और आय स्नातक होने तक उनकी स्कूली शिक्षा का खर्च उठा सकती है।
लेकिन इस बात पर विचार करें:
भविष्य के शैक्षिक लक्ष्य (पेशेवर पाठ्यक्रम, विदेश, आदि)
उच्च शिक्षा के लिए अलग-अलग SIP के ज़रिए लक्ष्य-आधारित कोष बनाएँ।
जब फीस स्थिर हो जाए या कॉलेज खत्म होने के बाद कम हो जाए तो उसे संतुलित करें।
कर दक्षता और निवेश मिश्रण
घर का किराया मानक कटौती के ज़रिए आंशिक रूप से कर योग्य आय को कम करने में मदद करता है।
PPF और PF योगदान कर-कुशल हैं।
NPS योगदान पर 80CCD लाभ मिलता है, और टियर 1 निकासी पर अनुकूल कर उपचार मिलता है।
FD ब्याज और किराये की आय पूरी तरह से कर योग्य है; स्लैब प्लानिंग के ज़रिए प्रबंधित करें।
नए MF कर नियमों के अनुसार:
1.25 लाख रुपये से अधिक के इक्विटी म्यूचुअल फंड LTCG पर 12.5% कर लगेगा
STCG पर 20% कर लगेगा
डेब्ट म्यूचुअल फंड लाभ पर आय स्लैब के अनुसार कर लगेगा
टैक्स को अनुकूलित करने के लिए SIP SWP या लक्ष्य-आधारित निकास के माध्यम से म्यूचुअल फंड निकासी की योजना बनाएं।
सेवानिवृत्ति आय सृजन रणनीति
लक्ष्य: 57-58 वर्ष की आयु में सेवानिवृत्त होना, वित्तीय रूप से सहज रहना।
सेवानिवृत्ति के बाद: आप इन पर निर्भर होंगे:
किराये की आय
म्यूचुअल फंड कोष से व्यवस्थित निकासी
पीएफ, पीपीएफ, एनपीएस, एफडी से ब्याज
पेंशन (यदि एनपीएस टियर 2 के तहत कोई हो)
1.25 लाख रुपये की मासिक आय सुनिश्चित करने के लिए:
किराया + पेंशन + ब्याज मिलाकर 60 हजार रुपये होने चाहिए
शेष 65 हजार रुपये को कवर करने के लिए म्यूचुअल फंड से एसडब्लूपी
4-5 करोड़ रुपये के कोष के साथ, ~6% की सुरक्षित निकासी दर से रिटर्न के आधार पर 25-30 हजार रुपये प्रति माह मिलते हैं
ब्याज और किराए को जोड़ने पर, यह आवश्यक राशि बन जाती है
वास्तविक रिटर्न प्रक्षेपवक्र और मुद्रास्फीति के आधार पर समायोजित करें।
समय के साथ पोर्टफोलियो का पुनर्संतुलन
जैसे-जैसे आपकी उम्र 55-58 के करीब पहुँचती है:
धीरे-धीरे इक्विटी में निवेश कम करें और डेट आवंटन बढ़ाएँ
संचित इक्विटी पोर्टफोलियो का कुछ हिस्सा हाइब्रिड या डेट इंस्ट्रूमेंट में लगाएँ
सेवानिवृत्ति के बाद मासिक SWP चालू रखें
लचीलापन बनाए रखें और वार्षिकी जैसे कठोर विकल्पों से बचें
जीवनशैली, मुद्रास्फीति और व्यय प्रबंधन
प्रति वर्ष 6-7% की अनुमानित मुद्रास्फीति का मतलब है कि भविष्य में जीवनयापन की लागत हर 10-12 साल में दोगुनी हो जाएगी।
अगर आज आप 1.17 लाख रुपये खर्च करते हैं, तो 58 साल की उम्र में यह 4-5 लाख रुपये हो सकता है।
आपके कोष को 30+ वर्षों तक इस अनुक्रमित व्यय को कवर करने की आवश्यकता है।
चिकित्सा और यात्रा संबंधी महत्वाकांक्षाओं के कारण सरल आरामदायक जीवनशैली में अभी भी वृद्धि हो सकती है।
हर 5 साल में जीवनशैली योजनाओं की समीक्षा करते रहें।
चिकित्सा, दीर्घकालिक देखभाल और देखभाल के लिए आकस्मिकता
बाद के वर्षों में, चिकित्सा व्यय अधिक हो सकते हैं।
दीर्घकालिक देखभाल या सहायक जीवनयापन की योजना बनाने की आवश्यकता है।
परिवार के लिए व्यक्तिगत स्वास्थ्य कवर पर विचार करें।
अप्रत्याशित चिकित्सा घटनाओं के लिए तरलता बनाए रखें।
यदि पहले से नहीं है तो गंभीर बीमारी के लिए टॉप-अप योजना बनाएँ।
बुजुर्गों की देखभाल के लिए निर्देशों के साथ वसीयत/संपत्ति की योजना बनाएँ।
संपत्ति नियोजन और उत्तराधिकार की तैयारी
55 वर्ष की आयु तक, सुनिश्चित करें कि कानूनी और उत्तराधिकार संबंधी मामले व्यवस्थित हैं:
अपनी वसीयत का मसौदा तैयार करें या उसे अपडेट करें
सभी निवेश और बैंक खातों में परिवार के सदस्यों को नामांकित करें
संपत्ति के दस्तावेज़ सुलभ रखें
जीवनसाथी और बच्चों के साथ वित्तीय योजना पर चर्चा करें
सुनिश्चित करें कि वे खातों और निवेशों तक पहुँचने का तरीका समझें
इससे परिवार को मानसिक शांति और स्पष्टता मिलती है।
प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के साथ सालाना योजना की समीक्षा करें
सालाना समीक्षा निम्न में मदद करती है:
गृह ऋण चुकौती पर प्रगति को ट्रैक करें
लक्ष्य बनाम कोष संचय को मापें
आयु और लक्ष्यों से मेल खाने के लिए आवंटन को संतुलित करें
खर्चों या आय में बदलाव के लिए समायोजित करें
अपडेट किए गए डेटा के आधार पर सेवानिवृत्ति आयु लक्ष्य को परिष्कृत करें
लगातार निगरानी सुनिश्चित करती है कि आप ट्रैक पर रहें।
जिन जोखिमों पर ध्यान देना चाहिए
चिकित्सा संबंधी आपात स्थिति या अचानक जीवनशैली में बदलाव
SIP रिटर्न को प्रभावित करने वाले बाजार सुधार
संपत्ति की तरलता, विशेष रूप से संपत्ति
महंगाई मासिक खर्च करने की क्षमता को कम कर रही है
भविष्य के कर या नियम परिवर्तनों को कम आंकना
उचित योजना इन जोखिमों को कम करने में मदद करती है।
अंतिम अंतर्दृष्टि
आप अच्छी तरह से बचत कर रहे हैं और लगातार धन का निर्माण कर रहे हैं
आपका 4.3 करोड़ रुपये का लक्ष्य यथार्थवादी लगता है
ऋण नियंत्रण में है और सेवानिवृत्ति से पहले चुका दिया जाएगा
SIP के माध्यम से सक्रिय निवेश जारी रखें, धीरे-धीरे बढ़ाएँ
निष्क्रिय सूचकांक या प्रत्यक्ष निधि से बचें; सीएफपी-समर्थित नियमित योजनाओं के माध्यम से सक्रिय फंड चुनें
स्थिरता के लिए इक्विटी, ऋण, सोने में संतुलित पोर्टफोलियो
स्वास्थ्य कवर, संपत्ति दस्तावेजीकरण और वसीयत की योजना बनाएं
अपने लक्ष्य के अनुरूप बने रहने के लिए सालाना समीक्षा करें
सेवानिवृत्ति पर 4.3 करोड़ रुपये, किराये, पेंशन और एसडब्ल्यूपी के साथ संरेखित, आपकी वांछित सेवानिवृत्ति के बाद की जीवनशैली को बनाए रख सकते हैं
आपकी अनुशासित बचत और निवेश एक ठोस आधार प्रदान करते हैं।
57-58 वर्ष की आयु में सेवानिवृत्ति उचित निष्पादन के साथ प्राप्त की जा सकती है।
सादर,
के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी
मुख्य वित्तीय योजनाकार
www.holisticinvestment.in
https://www.youtube.com/@HolisticInvestment
