विशेषज्ञ की सलाह चाहिए?हमारे गुरु मदद कर सकते हैं

Ans: 2021 से अनुशासन के साथ अपना एसआईपी जारी रखने के लिए हम आपकी सराहना करते हैं। तीन साल से अधिक समय तक निवेशित रहना ही प्रतिबद्धता और धैर्य को दर्शाता है, जो दीर्घकालिक धन सृजन के लिए अत्यंत महत्वपूर्ण हैं।

“वर्तमान रिटर्न अनुभव को समझना”
“इस अवधि में 6% का रिटर्न निराशाजनक लग सकता है, खासकर जब इक्विटी से अपेक्षाएं अधिक हों।
“इक्विटी-उन्मुख फंड एक सीधी रेखा में नहीं चलते; बाजार के विभिन्न चरण रिटर्न को अलग-अलग तरह से प्रभावित करते हैं।
“पिछले कुछ वर्षों में तीव्र तेजी, गिरावट और सेक्टर रोटेशन देखने को मिले, जिन्होंने विविध रणनीतियों को असमान रूप से प्रभावित किया।
“केवल अल्पकालिक से मध्यम अवधि के रिटर्न के आधार पर तत्काल निर्णय नहीं लेना चाहिए।

“समय सीमा बनाम फंड का व्यवहार”
“ऐसे फंड आमतौर पर 7 साल या उससे अधिक के पूरे बाजार चक्र में अच्छा प्रदर्शन करने के लिए डिज़ाइन किए जाते हैं।
“दीर्घकालिक क्षमता बरकरार रहने के बावजूद 3 से 4 वर्षों के बीच प्रदर्शन सुस्त रह सकता है।
“ आपकी एसआईपी राशि कम है, जिसका अर्थ है कि बार-बार फंड बदलने की तुलना में निरंतरता और समय अधिक महत्वपूर्ण भूमिका निभाएंगे।

क्या आपको केवल 6% रिटर्न के आधार पर फंड बदलना चाहिए?
– हाल ही में कम रिटर्न के कारण फंड बदलना आपको कम प्रदर्शन का सामना करने के लिए बाध्य कर सकता है।
– यह जांचना महत्वपूर्ण है कि क्या फंड अभी भी अपनी घोषित रणनीति और जोखिम नियंत्रण का पालन कर रहा है।
– यदि फंड का प्रदर्शन अस्थिर हो गया है, या आपके समग्र पोर्टफोलियो में संतुलन की कमी है, तो बदलाव पर विचार किया जा सकता है।
– कोई भी बदलाव व्यापक पोर्टफोलियो सुधार का हिस्सा होना चाहिए, न कि एक अलग कार्रवाई।

पोर्टफोलियो स्तर का मूल्यांकन अधिक महत्वपूर्ण है।
– किसी एक फंड का मूल्यांकन अकेले नहीं किया जाना चाहिए।
– समग्र दृष्टिकोण में निम्नलिखित शामिल होना चाहिए:

कुल इक्विटी निवेश

विकास-उन्मुख और स्थिरता-उन्मुख रणनीतियों के बीच आवंटन

आपकी आयु, आय स्थिरता और भविष्य के लक्ष्य
– यदि आपका पोर्टफोलियो केवल एक इक्विटी शैली पर निर्भर है, तो कुछ चरणों के दौरान रिटर्न धीमा प्रतीत हो सकता है।

आगे क्या करें?
– पूरी तरह से निवेश बंद करने के बजाय, आप निम्न विकल्प चुन सकते हैं:

दीर्घकालिक चक्रवृद्धि लाभ के लिए मौजूदा एसआईपी जारी रखें

धीरे-धीरे एक अलग दृष्टिकोण वाली सक्रिय रूप से प्रबंधित इक्विटी रणनीति अपनाएं
– सक्रिय रूप से प्रबंधित फंड क्षेत्रों को बदलने और जोखिम को कम करने की सुविधा प्रदान करते हैं, जो सूचकांक-आधारित विकल्पों में संभव नहीं है
– सक्रिय प्रबंधन अनिश्चित बाजारों के दौरान अस्थिरता को बेहतर ढंग से प्रबंधित करने में मदद करता है

→ कर और लागत जागरूकता
– इक्विटी फंड में किसी भी बदलाव पर पूंजीगत लाभ कर लग सकता है
– यदि एक वर्ष से अधिक समय तक निवेश रखा जाता है, तो 1.25 लाख रुपये से अधिक के लाभ पर 12.5% ​​कर लगता है
– अल्पकालिक निकासी पर 20% कर लगता है, जिससे प्रभावी रिटर्न कम हो सकता है
– इसलिए, बदलाव भावनात्मक नहीं, बल्कि मूल्य-आधारित होना चाहिए

→ अंत में
– आपकी निवेश यात्रा अभी भी सही राह पर है, और यह चरण दीर्घकालिक सफलता को परिभाषित नहीं करता है
– सही विविधीकरण, धैर्य और आवधिक समीक्षा के साथ, इक्विटी निवेश अनुशासन को पुरस्कृत करता है
– एक प्रमाणित वित्तीय योजनाकार के साथ व्यवस्थित समीक्षा आपके एसआईपी को लक्ष्यों और बाजार की वास्तविकताओं के अनुरूप ढालने में मदद कर सकती है।
– हालिया प्रदर्शन पर नहीं, प्रक्रिया पर ध्यान केंद्रित करें।

सादर,

के. रामलिंगम, एमबीए, सीएफपी,

मुख्य वित्तीय योजनाकार,

www.holisticinvestment.in

https://www.youtube.com/@HolisticInvestment

Ans: 1. योग्यता: आवेदन करने से पहले आपको सबसे पहले यह सुनिश्चित करना चाहिए कि आप आवेदन करने के लिए आवश्यक योग्यताओं को पूरा करते हैं। एक व्यक्तिगत आईए या एक गैर-व्यक्तिगत आईए का प्रमुख अधिकारी या निवेश सलाह से जुड़े व्यक्ति के पास हर समय निम्नलिखित न्यूनतम योग्यता होनी चाहिए: (ए) केंद्र सरकार या किसी राज्य सरकार या किसी मान्यता प्राप्त विदेशी विश्वविद्यालय या संस्थान या एसोसिएशन द्वारा मान्यता प्राप्त विश्वविद्यालय या संस्थान से वित्त, लेखा, व्यवसाय प्रबंधन, वाणिज्य, अर्थशास्त्र, पूंजी बाजार, बैंकिंग, बीमा या एक्चुरियल साइंस में एक पेशेवर योग्यता या स्नातकोत्तर डिग्री या स्नातकोत्तर डिप्लोमा (जो कम से कम दो साल की अवधि का होगा); या (बी) एनआईएसएम से प्रतिभूति बाजार (निवेश सलाहकार) में एक वर्ष से कम अवधि का स्नातकोत्तर कार्यक्रम पूरा करके एक पेशेवर योग्यता; या (सी) सीएफए संस्थान से सीएफए चार्टर प्राप्त करके एक पेशेवर योग्यता। 2. अनुभव: एक व्यक्तिगत आईए या गैर-व्यक्तिगत आईए के प्रधान अधिकारी के पास वित्तीय उत्पादों या प्रतिभूतियों या फंड या परिसंपत्ति या पोर्टफोलियो प्रबंधन में सलाह से संबंधित गतिविधियों में कम से कम पांच साल का अनुभव होना चाहिए।
हालांकि, निवेश सलाह से जुड़े व्यक्ति के पास वित्तीय उत्पादों या प्रतिभूतियों या फंड या परिसंपत्ति या पोर्टफोलियो प्रबंधन में सलाह से संबंधित गतिविधियों में कम से कम दो साल का अनुभव होना चाहिए। 3. प्रमाणन: एक व्यक्तिगत आईए या गैर-व्यक्तिगत आईए के प्रधान अधिकारी या निवेश सलाह से जुड़े व्यक्ति के पास वित्तीय नियोजन या फंड या परिसंपत्ति या पोर्टफोलियो या निवेश सलाहकार सेवाओं पर निम्नलिखित से प्रमाणपत्र होना चाहिए: (ए) एनआईएसएम; या (बी) भारतीय वित्तीय नियोजन मानक बोर्ड या भारत में किसी मान्यता प्राप्त स्टॉक एक्सचेंज सहित किसी अन्य संगठन या संस्थान से, बशर्ते ऐसा प्रमाणन एनआईएसएम द्वारा मान्यता प्राप्त हो। नोट: प्रमाणन आवश्यकताओं के अनुपालन में निरंतरता सुनिश्चित करने के लिए प्रमाणन की वैधता समाप्त होने से पहले उदाहरण के लिए: यदि आपके पास वित्त में एमबीए की डिग्री (2 वर्ष का कोर्स) है और 5 साल का अनुभव आवश्यक है और आप एनआईएसएम परीक्षा देते हैं, तो आप योग्यता और प्रमाणन की आवश्यकता को पूरा करेंगे। हालांकि, यदि आपके पास मार्केटिंग में एमबीए की डिग्री (2 वर्ष का कोर्स) है और 5 साल का अनुभव आवश्यक है, तो आप योग्यता और अनुभव की आवश्यकता को पूरा नहीं करेंगे। 4. नेट वर्थ नेट वर्थ की आवश्यकता इस प्रकार है: गैर-व्यक्तिगत निवेश सलाहकारों के मामले में– नेट वर्थ 50 लाख रुपये से कम नहीं होनी चाहिए। व्यक्तिगत निवेश सलाहकारों के मामले में– शुद्ध मूर्त संपत्ति के रूप में नेट वर्थ 5 लाख रुपये से कम नहीं होनी चाहिए। *नेट वर्थ का अर्थ है चुकता शेयर पूंजी और मुक्त रिजर्व (पुनर्मूल्यांकन से बनाए गए रिजर्व को छोड़कर) का कुल मूल्य संचित घाटे के कुल मूल्य से घटाया गया, 5. पर्याप्त बुनियादी ढांचा आपको यह सुनिश्चित करना चाहिए कि आपके पास पर्याप्त बुनियादी ढांचा हो, जिसमें कार्यालय स्थान, कार्यालय उपकरण, फर्नीचर और जुड़नार, संचार सुविधाएं, अनुसंधान क्षमता, निवेश सलाहकार सेवाएं शुरू करने के लिए अनुसंधान सॉफ्टवेयर शामिल हों। आवेदन और शुल्क संरचना एक बार जब आप सुनिश्चित हो जाते हैं कि आप उपरोक्त मानदंडों को पूरा करते हैं, तो आप IA के लिए SEBI के पास आवेदन करने के लिए आगे बढ़ सकते हैं। हालाँकि, आगे बढ़ने से पहले आपको BASL से सैद्धांतिक मंजूरी लेनी होगी। BASL पोर्टल पर लॉग इन करें- https://membership.bseasl.com/।

एक बार जब BASL आपको SEBI के साथ आवेदन दाखिल करने के लिए आगे बढ़ने का अनुरोध करते हुए एक अनुमोदन ईमेल भेजता है, तो आप प्रक्रिया शुरू कर सकते हैं। इसके लिए, आपको https://siportal.sebi.gov.in/intermediary/index.html पर लॉग इन करना होगा और प्रारंभिक आवेदन प्रक्रिया पूरी करनी होगी, तभी आप SEBI के साथ आवेदन के साथ आगे बढ़ पाएंगे। फॉर्म ए में उल्लिखित सभी विवरण सभी आवश्यक आवश्यक दस्तावेजों के साथ संलग्नक के रूप में प्रदान किए जाने चाहिए। नोट: आईए विनियमों के तहत पंजीकरण प्रमाणपत्र प्रदान करने के लिए, सेबी आवेदक से प्रस्तुत दस्तावेजों पर आगे की जानकारी या स्पष्टीकरण मांग सकता है।
सेबी आपके आवेदन से पूरी तरह संतुष्ट होने पर, आपको BASL सदस्यता के लिए भुगतान करने के लिए सूचित करेगा (BASL सदस्यता के लिए शुल्क संरचना लेख में उल्लिखित है, जिसका लिंक ऊपर दिया गया है)। शुल्क प्राप्त होने पर BASL से आंतरिक अनुमोदन प्राप्त करने पर सेबी आपको सेबी आईए लाइसेंस जारी करेगा। दूसरी ओर BASL आपको सदस्यता का प्रमाणपत्र जारी करेगा।